Najbardziej niezawodny wskaźnik, o którym nigdy nie słyszałeś

McGinley Dynamic jest mało znanym, ale wysoce niezawodnym wskaźnikiem wynalezionym przez Johna R. McGinleya, certyfikowanego technika rynku i byłego redaktora Journal of Technical Analysis Journal of Technical Technicians Association. Pracując w kontekście średnich kroczących w latach 90., McGinley starał się wynaleźć responsywny wskaźnik, który automatycznie dostosowywałby się do prędkości rynku. Jego tytułowy „Dynamic”, opublikowany po raz pierwszy w Journal of Technical Analysis w 1997 r., To 10-dniowa prosta i wykładnicza średnia ruchoma z filtrem, który wygładza dane, aby uniknąć biczowania.

Proste średnie ruchome a wykładnicze średnie ruchome

Prosta średnia ruchoma (SMA) wygładza akcję cenową, obliczając poprzednie ceny zamknięcia i dzieląc przez liczbę okresów. Aby obliczyć 10-dniową prostą średnią ruchomą, dodaj ceny zamknięcia z ostatnich 10 dni i podziel przez 10. Im gładsza średnia ruchoma, tym wolniej reaguje na ceny. 50-dniowa średnia ruchoma porusza się wolniej niż 10-dniowa średnia ruchoma. 10- i 20-dniowa średnia krocząca może czasami doświadczać zmienności cen, co może utrudniać interpretację akcji cenowej. Fałszywe sygnały mogą wystąpić w tych okresach, powodując straty, ponieważ ceny mogą znacznie wyprzedzić rynek.

Wykładnicza średnia ruchoma (EMA) reaguje na ceny znacznie szybciej niż zwykła średnia ruchoma. Wynika to z faktu, że EMA przywiązuje większą wagę do najnowszych danych niż do starszych danych. Jest to dobry wskaźnik na krótką metę i świetny sposób na wychwycenie krótkoterminowych trendów, dlatego handlowcy używają zarówno prostych, jak i wykładniczych średnich kroczących jednocześnie do wejścia i wyjścia. Niemniej jednak również może pozostawić dane.

Problem ze średnimi ruchomymi

W swoich badaniach McGinley stwierdził, że średnie kroczące mają wiele problemów. Po pierwsze, były one niewłaściwie stosowane. Średnie kroczące w różnych okresach działają w różnym stopniu na różnych rynkach. Na przykład, skąd można wiedzieć, kiedy stosować 10-dniową, 20-dniową lub 50-dniową średnią kroczącą na szybkim lub wolnym rynku? Aby rozwiązać problem wyboru odpowiedniej długości średniej ruchomej, McGinley Dynamic został zbudowany w celu automatycznego dostosowania do aktualnej prędkości rynku.

McGinley uważa, że ​​średnie kroczące powinny być stosowane wyłącznie jako mechanizm wygładzający, a nie jako system handlu lub generator sygnałów. To monitor trendów. Ponadto McGinley stwierdził, że średnie kroczące nie podążały za cenami, ponieważ często występują duże różnice między cenami a liniami średniej ruchomej. Starał się wyeliminować te problemy, wynajdując wskaźnik, który lepiej obejmowałby ceny, unikał separacji cen i pił biczowych oraz automatycznie śledził ceny na szybkich lub wolnych rynkach.

Dynamiczna formuła McGinley

Zrobił to dzięki wynalazkowi McGinley Dynamic. Formuła jest następująca:

MDi = MDi − 1 + Zamknij − MDi − 1k × N × (CloseMDi − 1) 4 gdzie: MDi = Aktualny McGinley DynamicMDi − 1 = Poprzedni McGinley DynamicClose = Pricek zamknięcia = .6 (Stała 60% wybranego okresu N) N = Średni okres ruchomy \ początek {wyrównany} i \ text {MD} _i = MD_ {i-1} + \ frac {\ text {Zamknij} - MD_ {i-1}} {k \ times N \ times \ left (\ frac {\ text {Zamknij}} {MD_ {i-1}} \ right) ^ 4} \\ & \ textbf {gdzie:} \\ & \ text {MD} _i = \ text {Obecny McGinley Dynamic} \\ & MD_ {i-1} = \ text {Poprzedni McGinley Dynamic} \\ & \ text {Zamknij} = \ text {Cena zamknięcia} \\ & k = .6 \ \ text {(Stała 60 \% wybranego okresu N)} \\ & N = \ text {Średni okres ruchomy} \\ \ end {wyrównany} MDi = MDi − 1 + k × N × (MDi − 1 Zamknij) 4Zamknij − MDi − 1 gdzie: MDi = Bieżący McGinley DynamicMDi − 1 = Poprzedni McGinley DynamicClose = Cennik zamknięcia = .6 (Stała 60% wybranego okresu N) N = Średni okres ruchomy

McGinley Dynamic wygląda jak linia średniej ruchomej, ale w rzeczywistości jest to mechanizm wygładzający ceny, który okazuje się śledzić znacznie lepiej niż jakakolwiek średnia ruchoma. Minimalizuje separację cen, bicie cenowe i znacznie dokładniej przytula ceny. I robi to automatycznie jako czynnik swojej formuły.

Ze względu na obliczenia, linia dynamiczna przyspiesza na rynkach niższych, ponieważ podąża za cenami, ale porusza się wolniej na rynkach rosnących. Chce się szybko sprzedawać na rynku zbytu, a jednocześnie jeździć na rynku jak najdłużej. Stała N określa, jak blisko Dynamiczny śledzi indeks lub akcje. Jeśli na przykład emulujesz średnią ruchomą z 20 dni, użyj wartości N o połowę mniejszej od średniej ruchomej lub w tym przypadku 10.

W znacznym stopniu omija piły biczowe, ponieważ linia dynamiczna automatycznie podąża za nią i dostosowuje się do cen na każdym rynku - szybko lub wolno - jak mechanizm kierowniczy samochodu, który może dostosować się do zmieniających się warunków na drodze. Handlowcy mogą na nim polegać przy podejmowaniu decyzji oraz o wejściach i wyjściach czasowych.

Dolna linia

McGinley wynalazł dynamikę, która ma pełnić rolę narzędzia rynkowego, a nie wskaźnika handlowego. Ale bez względu na to, do czego służy, niezależnie od tego, czy nazywa się to narzędziem, czy wskaźnikiem, McGinley Dynamic jest dość fascynującym instrumentem wymyślonym przez technika rynkowego, który śledził rynki i wskaźniki od prawie 40 lat. Tworząc dynamikę, McGinley starał się stworzyć pomoc techniczną, która byłaby bardziej wrażliwa na surowe dane niż proste lub wykładnicze średnie ruchome.

Investopedia Przewodnik po strategiach analizy technicznej dla początkujących oferuje więcej informacji na temat wskaźników i narzędzi rynkowych.