Definicja współczynnika kapitału własnego akcjonariusza

Jaki jest współczynnik kapitału własnego akcjonariusza?

Wskaźnik kapitału własnego pokazuje, ile aktywów spółki jest finansowanych z akcji. Im niższy wynik wskaźnika, tym więcej długów firma spłaci za swoje aktywa. Pokazuje także, ile akcjonariusze otrzymaliby w przypadku likwidacji spółki.

Współczynnik, wyrażony w procentach, jest obliczany poprzez podzielenie całkowitego kapitału własnego przez sumę aktywów firmy i reprezentuje kwotę aktywów, do których akcjonariusze mają roszczenie rezydualne. Liczby wykorzystane do obliczenia wskaźnika pochodzą z bilansu spółki.

Kluczowe dania na wynos

• Wskaźnik kapitału własnego pokazuje, jaka część aktywów spółki jest finansowana z kapitału własnego.
• Im bliższy wynik wskaźnika firmy do 100%, tym więcej aktywów finansuje kapitałem własnym zamiast zaciągać długi.
• Wskaźnik pokazuje, jak bardzo firma zależy od zadłużenia i jak stabilna finansowo może być w dłuższej perspektywie.

Wzór na wskaźnik kapitału własnego to

Współczynnik kapitału własnego = Całkowity wskaźnik kapitału własnego Aktywa ogółem \ text {Wskaźnik kapitału własnego akcjonariusza} = \ dfrac {\ text {Całkowity kapitał własny akcjonariusza}} {\ text {Całkowity aktywa}} Współczynnik kapitału własnego = Całkowity kapitał własny Akcje ogółem

1:29

Jaki jest stosunek kapitału własnego akcjonariusza?

Co mówi Ci wskaźnik kapitału własnego?

Bilans jest ułożony w formacie następującego równania księgowego:

SE = A-Lwhere: SE = Kapitał własny A = Aktywa \ początek {wyrównany} i \ text {SE} = \ text {A} - \ text {L} \\ & \ textbf {gdzie:} \\ & SE = \ text {Kapitał akcjonariuszy} \\ & A = \ text {Aktywa} \\ & L = \ text {Pasywa} \ end {wyrównany} SE = A − Lwhere: SE = Kapitał akcjonariuszy A = Aktywa

Jeśli firma sprzedała wszystkie swoje aktywa za gotówkę i spłaciła wszystkie swoje zobowiązania, wszelkie pozostałe środki pieniężne są równe kapitałom własnym firmy. Kapitał własny akcjonariuszy spółki to suma akcji zwykłych, dodatkowego kapitału wpłaconego i zysków zatrzymanych. Suma tych części jest uważana za prawdziwą wartość firmy.

Kiedy wskaźnik kapitału własnego akcjonariusza zbliża się do 100%, oznacza to, że spółka sfinansowała prawie wszystkie swoje aktywa kapitałem własnym, zamiast zaciągać długi. Obliczanie współczynnika dla jednej firmy nie ma tak dużego znaczenia, dopóki nie porównasz go z wzorcami branżowymi i konkurentami, ponieważ każda branża ma swój własny standardowy lub znormalizowany poziom kapitału własnego w stosunku do aktywów.

Przykład wykorzystania współczynnika kapitału własnego akcjonariusza

Powiedz, że analizujesz firmę pod kątem potencjalnych inwestycji i chcesz ocenić ABC Widgets, Inc. pod względem siły finansowej i ogólnej sytuacji zadłużenia. Zaczynasz od obliczenia wskaźnika kapitału własnego akcjonariusza. Z bilansu spółki widać, że ma ona aktywa ogółem 3, 0 miliona USD, zobowiązania ogółem 750 000 USD i kapitał własny ogółem 2, 25 miliona USD. Oblicz stosunek w następujący sposób:

• Wskaźnik kapitału własnego = 2 250 000 USD / 3 000 000 = 0, 75 lub 75%

Oznacza to, że ABC Widgets sfinansowało 75% swoich aktywów kapitałem własnym, co oznacza, że ​​tylko 25% jest finansowane z zadłużenia. Innymi słowy, gdyby ABC Widgets zlikwidowało wszystkie swoje aktywa w celu spłaty zadłużenia, akcjonariusze zatrzymaliby 75% zasobów finansowych spółki.

Jak odbywa się likwidacja spółki

Jeśli firma zdecyduje się na likwidację, wszystkie aktywa spółki są sprzedawane, a wierzyciele i akcjonariusze mają roszczenia do swoich aktywów. Zabezpieczeni wierzyciele mają pierwszeństwo na podstawie konkretnych aktywów, które służą jako zabezpieczenie długu.

Inni wierzyciele, tacy jak obligatariusze, są w kolejce po aktywa, a następnie akcjonariusze. Preferowani akcjonariusze mają pierwszeństwo przed wspólnymi akcjonariuszami, gdy spółka decyduje się na likwidację. Większy bilans aktywów oznacza, że ​​akcjonariusze częściej otrzymają niektóre aktywa podczas likwidacji. Istnieje jednak wiele przypadków, w których akcjonariusze nie otrzymują żadnej wartości, na przykład sytuacja upadłości, gdy spółka jest zmuszona do likwidacji.

Porównaj rachunki inwestycyjne Nazwa dostawcy Opis Ujawnienie reklamodawcy × Oferty przedstawione w tej tabeli pochodzą od partnerstw, od których Investopedia otrzymuje wynagrodzenie.

Terminy pokrewne

Wskaźnik zadłużenia do kapitału własnego - D / E Definicja Wskaźnik zadłużenia do kapitału własnego (D / E) wskazuje, ile długu firma wykorzystuje do finansowania swoich aktywów w stosunku do wartości kapitału własnego. więcej Kapitał własny: Co powinni wiedzieć inwestorzy Istnieją różne rodzaje kapitału własnego, ale kapitał ten zazwyczaj odnosi się do kapitału własnego, który reprezentuje kwotę, która zostałaby zwrócona akcjonariuszom spółki, gdyby wszystkie aktywa zostały zlikwidowane, a całość spółki dług został spłacony. więcej Zrozumienie kapitału własnego - kapitał własny (SE) to roszczenie właściciela po odjęciu sumy zobowiązań od sumy aktywów. więcej Jak działa wskaźnik dźwigni Wskaźnik dźwigni to jedna z kilku miar finansowych, które sprawdzają, ile kapitału ma postać długu, lub które oceniają zdolność firmy do wywiązywania się z zobowiązań finansowych. więcej Co mówi nam wskaźnik całkowitego zadłużenia do kapitalizacji Całkowity stosunek zadłużenia do kapitalizacji jest narzędziem, które mierzy całkowitą kwotę niespłaconego zadłużenia firmy jako procent całkowitej kapitalizacji firmy. Wskaźnik ten jest wskaźnikiem dźwigni finansowej firmy, którą jest dług wykorzystywany do zakupu aktywów. więcej Jak działa wskaźnik dźwigni finansowej Wskaźnik dźwigni finansowej jest miarą dźwigni finansowej, która wskazuje stopień, w jakim działalność firmy jest finansowana z kapitału własnego w porównaniu do finansowania wierzyciela. więcej linków partnerskich