5 wskazówek, jak śledzić rynki dla zajętych inwestorów

Aktywni inwestorzy muszą stale monitorować swój portfel pod kątem zmian. Inwestorzy pasywni lub inwestorzy o dłuższym horyzoncie czasowym mogą sobie jednak pozwolić na bardziej wyluzowane podejście. Ale wszyscy inwestorzy nadal muszą odrabiać lekcje od czasu do czasu.

Poniższe pięć wskazówek pomoże ci właściwie zarządzać czasem i inwestycjami.

Nacisk na trendy stóp procentowych i trendów towarowych (codziennie)

Nie musisz codziennie śledzić zmian rynkowych, aby odnieść sukces jako inwestor, ale świadomość trendów na rynku może pomóc Ci ograniczyć słuchanie „gorących wskazówek” lub młynów plotek w ciągu dnia. Dobrym sposobem na powstrzymanie lęku wywołanego plotkami inwestycyjnymi jest pogoń za właściwą informacją już teraz.

Dwa duże obszary, na których należy się skupić, to stopy procentowe oraz koszty towarów / pracy.

Wyższe stopy procentowe zwykle powodują niższe ceny akcji, ponieważ generalnie, ponieważ firmy wydają więcej pieniędzy na spłatę pożyczki, zmniejsza to ich zarobki - a niższe zarobki oznaczają niższe ceny akcji. I odwrotnie, niższe stawki mogą oznaczać, że zarówno firmy, jak i osoby prywatne będą wydawać mniej na płatności odsetkowe, dolne linie wzrosną, a wyższe zarobki przełożą się na wyższe ceny akcji. Wiedza, że ​​większość wiadomości na temat stóp procentowych jest teraz uwzględniana w cenach rynkowych, oraz możliwość sprawdzenia, w jaki sposób może wpłynąć na przyszłe ceny, pomoże ci odrzucić wszelkie wskazówki dotyczące plotek, które możesz teraz otrzymać.

Inwestorzy powinni śledzić koszty paliwa i inne ceny towarów, aby ocenić, w jaki sposób te wahania mogą wpłynąć na ich zasoby. Na przykład w niektórych branżach, takich jak transport samochodowy, ich zyski dramatycznie spadają, gdy rosną ceny ropy naftowej. Inne, takie jak firmy zajmujące się poszukiwaniem ropy naftowej, radzą sobie lepiej, gdy ceny ropy naftowej są wyższe. Rosnące ceny stali i tarcicy negatywnie wpłyną na firmy budowlane i produkcyjne.

Rosnące koszty pracy pochowają wszystkich, a zwłaszcza sprzedawców detalicznych, którzy zazwyczaj zatrudniają pracowników za minimalną płacę. Jeśli wiesz, co znajduje się w twoim portfolio z wyprzedzeniem, możesz zmniejszyć niepokój i śledzić go odpowiednio.

Bądź na bieżąco z trendami rynkowymi (co tydzień)

Nie musisz cały czas nastawiać telewizora na CNBC, ale powinieneś być na bieżąco z najnowszymi wiadomościami z mediów finansowych i starać się oglądać filmy o finansach przynajmniej raz w tygodniu. Internet, w tym media społecznościowe, to kolejne wspaniałe miejsce, w którym można przeczytać o strategiach inwestycyjnych i poznać opinie profesjonalistów na temat przewidywanego kierunku rynku. Aby wyeliminować nadmiar odczytu, po prostu upewnij się, że wiesz, które branże są lub nie sprzyjają, a także kondycja całego rynku.

Pamiętaj, że zmiany geopolityczne mogą wpływać na zasoby portfela - podobnie jak wiadomości o wyższych podatkach lub wahaniach kursów walut. Oznacza to, że przynajmniej powinieneś nadrobić podsumowanie wydarzeń pod koniec każdego tygodnia. Celem jest uzyskanie pełnego obrazu lub trendu, a następnie odpowiednio wprowadzić zmiany w swoim portfolio.

Staraj się jednak nie dać się zwabić podejmowaniu decyzji z powodu „wiadomości dnia”. Innymi słowy, komentarz finansowy, który widzisz w telewizji lub w Internecie, jest czasami upiększany, aby przyciągnąć większą publiczność. Postaraj się więc rozszyfrować długoterminowe trendy i wyeliminuj codzienne bzdury, których używają media finansowe, aby podsłuchiwać swoje transmisje. Pytanie, które powinieneś zawsze zadawać sobie podczas oglądania lub słuchania komentarzy finansowych, brzmi - jak wpłynie to na mnie lub moje portfolio?

Przejrzyj sprawozdania finansowe (kwartalne)

Zasada ta dotyczy głównie inwestorów, którzy kupują poszczególne akcje. Inwestorzy powinni zapoznać się z sekcją Omówienie i analiza zarządcza (MD&A) sprawozdania finansowego spółki, a także z oświadczeniami 10-K, 10-Q i pełnomocnikami (składanymi w SEC), aby uzyskać lepszy obraz zarządzania przez kierownictwo szanse i ryzyko dla firmy wraz z jej ostatnimi wynikami.

Wykonując te badania, zadaj sobie następujące pytania:

• Czy zarząd optymistycznie patrzy na przyszłość firmy?
• Czy ma jakieś wnikliwe uwagi na temat potencjalnych przyszłych zarobków?
• Czy zastanawia się nad dużym przejęciem lub sprzedażą aktywów, które mogą mieć wpływ na zyski?
• Czy kredyt firmy jest w dobrej czy złej formie? Czy może to wpłynąć na przyszły rozwój firmy?

Są to wszystkie kwestie, które mogą zostać uwzględnione w sprawozdaniach finansowych i które są pomocne w procesie decyzyjnym inwestora. Bądź detektywem i spróbuj wykopać wszystkie puch public relations, aby zobaczyć, co naprawdę mówi kierownictwo.

Czasami słowo pisane jest najlepszym sposobem dla inwestorów na uzyskanie cennego wglądu w wewnętrzne funkcjonowanie firmy, ponieważ spotkania bezpośrednie i niektóre połączenia konferencyjne są wysoce skrypty, szczególnie biorąc pod uwagę wzrost liczby procesów inicjowanych przez akcjonariuszy.

(Aby uzyskać więcej porad na temat uzyskiwania potrzebnych informacji z tych dokumentów, przeczytaj Co musisz wiedzieć o sprawozdaniach finansowych. )

Kontakt lub wywiad fundusze lub firmy (raz lub dwa razy w roku)

Próba spotkania się ze specjalistami odpowiedzialnymi za fundusze lub firmy może być pracą na pełen etat, dlatego często najlepiej jest wybrać taką próbę korespondencji. Wybierz porę roku, kiedy będą oni wolniej lub mogli z tobą porozmawiać - a kiedy już znajdziesz ich na linii, wypompuj je, aby uzyskać informacje o tym, dokąd zmierza rynek, konkretna branża lub akcje. Czasami dostarczą cennego wglądu, o którym jeszcze się nie zastanawiałeś - lub nie masz czasu na badania.

Rozmawiając z tymi specjalistami, staraj się zadawać pytania otwarte, takie jak:

• Jak myślisz, dokąd zmierza firma?
• Jakie są największe zagrożenia na przyszłość?
• Jak myślisz, co analitycy z Wall Street przeoczają lub nie doceniają w stosunku do firmy?

Możesz być zaskoczony szczerością otrzymanych odpowiedzi - bez żadnych kosztów w czasie rzeczywistym.

Słuchaj połączeń konferencyjnych (raz w roku)

Nie bądź zastraszony. Zadzwoń do przedstawiciela ds. Relacji inwestorskich w firmie, w której posiadasz akcje, aby sprawdzić, czy możesz posłuchać połączenia konferencyjnego na koniec roku. Możesz również sprawdzić sekcję relacji inwestorskich firmy na ich stronie internetowej, która często zawiera informacje o dacie następnego połączenia wraz z linkiem do odsłuchania połączenia online. Ze względu na regulacje dotyczące uczciwego ujawniania informacji oraz fakt, że firmy koncentrują się obecnie na ujawnianiu informacji zarówno inwestorom indywidualnym, jak i instytucjonalnym, wiele firm zezwoli na udział indywidualnego inwestora, jeśli inwestor poprosi o uczestnictwo z wyprzedzeniem, aby firma mogła zorganizować utworzenie osobna linia.

To, czego oczekujesz w tym zaproszeniu, to to, co zarząd mówi o przyszłości firmy, ale także sposób, w jaki to mówią. Czy wierzą w to, co mówią? Czy są entuzjastyczni, czy tylko wykonują ruchy? Informacje te mogą zapewnić chęć zakupu większej liczby akcji lub całkowitej likwidacji pozycji.

Pierwsza część zaproszenia omówi finanse spółki w danym okresie wraz z innymi istotnymi zmianami. Następnie następuje sesja pytań i odpowiedzi, na ogół z analitykami, która często jest najważniejszą częścią rozmowy, ponieważ można zobaczyć, jak kierownictwo reaguje na te trudne pytania.

(Uwaga: Jak wspomniano powyżej, wiele wywołań jest zapisywanych w skryptach, a kierownictwo jest czasem szczerzy na temat przyszłości, ponieważ nie chcą być winni za jakiekolwiek awarie. Mając to na uwadze, inwestor powinien nie tylko szukać tego, co jest ale co nie zostało powiedziane. Jeśli firma zwykle sporządza prognozy finansowe co kwartał, ale nagle przestaje, może to być zły znak dla firmy, ale także dobry znak dla ciebie, aby wyjść.)

Dolna linia

Określenie, kiedy Twoje informacje są najcenniejsze, może pomóc w skróceniu godzin poświęcanych na sortowanie raportów i danych finansowych. Miesiące letnie są zazwyczaj słabymi miesiącami na rynku, a zakupione zapasy mogą się zmniejszać. Wrzesień i październik są również historycznie trudnymi miesiącami - a sprzedaż strat podatkowych na koniec roku może jeszcze bardziej obniżyć zapasy. Jeśli masz pewność, że zapasy, które posiadasz lub chcesz kupić, są stabilne, możesz kontynuować zakupy, ale pamiętaj o uwzględnieniu czynników sezonowych przy ustalaniu terminu zakupu lub sprzedaży.

Bycie inwestorem nie oznacza, że ​​musisz codziennie czytać Wall Street Journal lub stale sprawdzać aplikację do handlu akcjami na telefonie komórkowym. Jeśli jednak na dłuższą metę liczysz na taką samą lub lepszą niż średnia rynkowa, zarządzanie czasem przy zarządzaniu portfelem może być najbardziej sensowne (lub centów).