Ryzyko finansowe: główne rodzaje, przed którymi stoją firmy

Ryzyko jest nieodłącznym elementem każdego przedsięwzięcia biznesowego, a dobre zarządzanie ryzykiem jest istotnym aspektem prowadzenia udanego biznesu. Kierownictwo firmy ma różne poziomy kontroli w odniesieniu do ryzyka. Niektórymi zagrożeniami można zarządzać bezpośrednio; inne ryzyka są w dużej mierze poza kontrolą kierownictwa firmy. Czasami najlepsze, co może zrobić firma, to przewidzieć potencjalne ryzyko, ocenić potencjalny wpływ na działalność firmy i przygotować się na plan reagowania na zdarzenia niepożądane.

Istnieje wiele sposobów kategoryzacji ryzyka finansowego firmy. Można to osiągnąć poprzez podzielenie ryzyka finansowego na cztery szerokie kategorie: ryzyko rynkowe, ryzyko kredytowe, ryzyko płynności i ryzyko operacyjne.

1. Ryzyko rynkowe

Ryzyko rynkowe wiąże się z ryzykiem zmiany warunków na określonym rynku, na którym firma konkuruje o biznes. Jednym z przykładów ryzyka rynkowego jest rosnąca tendencja konsumentów do robienia zakupów online. Ten aspekt ryzyka rynkowego stanowił poważne wyzwanie dla tradycyjnych firm detalicznych.

Firmy, które były w stanie dokonać niezbędnych dostosowań, aby obsługiwać klientów sklepów internetowych, dobrze prosperowały i odnotowały znaczny wzrost przychodów, podczas gdy firmy, które zbyt wolno dostosowywały się lub dokonywały złych wyborów w reakcji na zmieniający się rynek, odeszły na dalszy plan.

Ten przykład dotyczy również innego elementu ryzyka rynkowego - ryzyka wymuszenia przez konkurentów. Na coraz bardziej konkurencyjnym rynku globalnym, często z zawężającymi się marżami zysku, firmy odnoszące największe sukcesy finansowe odnoszą największe sukcesy w oferowaniu wyjątkowej oferty wartości, która wyróżnia je spośród tłumu i zapewnia im solidną tożsamość na rynku.

2. Ryzyko kredytowe

Ryzyko kredytowe to ryzyko ponoszone przez firmy poprzez udzielanie kredytów klientom. Może również odnosić się do własnego ryzyka kredytowego spółki z dostawcami. Firma podejmuje ryzyko finansowe, gdy zapewnia swoim klientom finansowanie zakupów, ze względu na możliwość, że klient nie dopełni zobowiązań.

Firma musi obsługiwać własne zobowiązania kredytowe, zapewniając, że zawsze ma wystarczający przepływ środków pieniężnych, aby terminowo opłacać rachunki do zapłaty. W przeciwnym razie dostawcy mogą albo przestać udzielać kredytu firmie, albo nawet całkowicie przestać robić interesy z firmą.

3. Ryzyko płynności

Ryzyko płynności obejmuje ryzyko płynności aktywów i ryzyko płynności finansowania operacyjnego. Płynność aktywów odnosi się do względnej łatwości, z jaką firma może przekształcić swoje aktywa w gotówkę w przypadku nagłej, znacznej potrzeby dodatkowych przepływów pieniężnych. Płynność finansowania operacyjnego jest odniesieniem do dziennych przepływów pieniężnych.

Ogólne lub sezonowe pogorszenie przychodów może stanowić znaczne ryzyko, jeśli firma nagle znajdzie się bez wystarczającej ilości gotówki, aby pokryć podstawowe wydatki niezbędne do dalszego funkcjonowania jako firma. Dlatego zarządzanie przepływami pieniężnymi ma kluczowe znaczenie dla sukcesu w biznesie - i dlaczego analitycy i inwestorzy oceniają takie wskaźniki, jak wolny przepływ pieniężny, oceniając spółki jako inwestycję kapitałową.

4. Ryzyko operacyjne

Ryzyko operacyjne odnosi się do różnych rodzajów ryzyka, które mogą wynikać ze zwykłej działalności firmy. Kategoria ryzyka operacyjnego obejmuje procesy sądowe, ryzyko oszustwa, problemy personalne i ryzyko modelu biznesowego, czyli ryzyko, że modele marketingowe i plany rozwoju firmy mogą okazać się niedokładne lub nieodpowiednie.