3 ETF do obejrzenia podczas obchodów 70. święta narodowego Chin

Pomp i widowiskowość były w pełni pokazywane we wszystkich Chinach kontynentalnych we wtorek, gdy kraj świętował 70 lat, odkąd narodowa Partia Komunistyczna, kierowana przez Mao Zedonga, pokonała Partię Nacjonalistyczną w wojnie domowej, by utworzyć Chińską Republikę Ludową 1 października 1949 r. .

Prezydent Chin Xi Jinping, który ma mandat na prowadzenie w nieskończoność, wykorzystał przemówienie z okazji Dnia Narodowego przed imponującym pokazem wojskowym i paradą, aby podkreślić rolę Partii Komunistycznej w posuwaniu Chin. „Żadna siła nie powstrzyma Chińczyków i chińskiego narodu przed naprzód”, powiedział Xi tłumowi starannie sprawdzonych gości Plac Tiananmen według Bloomberga.

Zaznaczył także, że jest zaangażowany w „pokojowe zjednoczenie i jeden kraj, dwa systemy” dla Hongkongu - specjalnego państwa administracyjnego Chin, które przetrwało miesiące demonstracji prodemokratycznych po powszechnym przekonaniu, że Pekin utrudnił obiecane wolności do Hongkongu, kiedy miasto wróciło do panowania kontynentalnego w 1997 roku po 156 latach brytyjskiej własności.

Główny indeks giełdowy Chin - Shanghai Stock Exchange Composite Index (SSE) - zamknął w piątek prawie 1%, podczas gdy indeks Hang Seng w Hongkongu (HSI) zanotował wzrost o 0, 53% do zamknięcia w zeszłym tygodniu.

W związku z obchodami święta narodowego Chin w tym tygodniu handlowcy powinni ściśle monitorować te trzy fundusze giełdowe (ETF), które zapewniają ekspozycję zarówno na akcje chińskie, jak i hongkońskie. Przyjrzyjmy się dokładniej wskaźnikom każdego funduszu i pokażmy kilka możliwości handlu.

Direxion Daily FTSE China Bull 3X Akcje (YINN)

Wprowadzony na rynek w 2009 r. Direxion Daily FTSE China Bull 3X Shares (YINN) ma na celu zwrócenie trzykrotności dziennego wyniku indeksu FTSE China 50. Fundusz zapewnia ukierunkowaną ekspozycję na 50 największych chińskich akcji notowanych w Hongkongu, co czyni go odpowiednim instrumentem dla inwestorów, którzy chcą agresywnego krótkoterminowego uparty zakładu na akcje chińskie. Najważniejsze wskaźniki w koszyku ETF obejmują konglomerat międzynarodowy Tencent Holdings Limited (TCEHY) na 9, 18%, China Construction Bank Corporation (CICHY) na 9, 13% oraz Ping An Insurance (Group) Company of China Ltd. (PNGAY) na 7, 67%. Duży dzienny wolumen ponad 2 milionów akcji i wąski średni spread 0, 06% utrzymują koszty transakcyjne na rozsądnym poziomie. 1, 52% opłaty za zarządzanie funduszem nie jest tanie, ale ma minimalny wpływ na krótkie okresy posiadania. YINN ma aktywa netto w wysokości 319 milionów USD, oferuje dywidendę w wysokości 2, 20% i notuje spadek o 3, 44% rok do roku (YTD) od 1 października 2019 r.

Kurs akcji ETF handlował w malejącym kanale w ciągu ostatnich sześciu miesięcy, aby ustalić wyraźne obszary wsparcia i oporu na wykresie. W związku z obchodami Narodowego Dnia Chin handlowcy powinni obserwować możliwości przejścia do górnej lub dolnej linii trendu tego wzoru. Jeśli cena spadnie do niższej linii trendu, rozważ wybranie długiej pozycji i ustalenie celu zysku w pobliżu przeciwnej strony kanału. Alternatywnie, spróbuj otworzyć krótką pozycję, jeśli cena wzrośnie do górnej linii trendu i księguj zyski na wycofaniu z powrotem do dolnej linii wsparcia wzoru. W przypadku transakcji w obu kierunkach składaj zlecenia stop około 1 USD od wejścia.

Xtrackers Harvest CSI 300 China A-Shares ETF (ASHR)

Z zarządzanymi aktywami (AUM) w wysokości 1, 35 miliarda USD, Xtrackers Harvest CSI 300 China A-Shares ETF (ASHR) poszukuje wyników inwestycyjnych, które odpowiadają wynikowi indeksu CSI 300. Fundusz obejmuje 300 płynnych chińskich akcji będących przedmiotem obrotu na giełdach w Szanghaju i Shenzhen, zapewniając inwestorom amerykańskim dostęp do ekskluzywnych chińskich akcji typu A. ASHR, którego wskaźnik kosztów wynosi 0, 66%, znacząco pochyla się w kierunku finansów, przy czym ETF przeznacza około 40% swojego portfela na sektor. Ping An Insurance ma najwyższą wagę akcji na poziomie 7, 68%, a następnie częściowo państwowy gigant żywności i napojów Kweichow Moutai Co., Ltd. (600519.SS) na poziomie 4, 70%, a China Merchants Bank Co., Ltd. (CIHKY) na 2, 91%. Przy ponad 4 milionach akcji zmieniających się rąk w połączeniu z wąskim spreadem 0, 04%, ETF spełnia wymagania aktywnych inwestorów. Na dzień 1 października 2019 r. ASHR przynosi 1, 07% i wrócił prawie 25% w stosunku do roku ubiegłego.

Akcje ASHR wykazywały tendencję wzrostową o ponad 40% między styczniem a początkiem kwietnia, ale od tego czasu utrzymują się w przedziale handlowym. W ciągu ostatnich dwóch tygodni cena funduszu powróciła do poziomu 27 USD, co stanowi zbieżność wsparcia z 200-dniowej prostej średniej ruchomej (SMA) i linii trendu wzrostowego, która tworzy część szerokiego symetrycznego trójkąta. Ci, którzy kupią tutaj, powinni sprawdzić ponownie najwyższy poziom YTD 2019 w wysokości 30, 79 USD i zarządzać ryzykiem dzięki zleceniu stop-loss znajdującym się poniżej omawianego obszaru wsparcia.

iShares MSCI Hong Kong ETF (EWH)

Celem iShares MSCI Hong Kong ETF (EWH) jest zapewnienie zwrotu podobnego do indeksu MSCI Hong Kong. Jego test porównawczy obejmuje 85% firm notowanych na giełdzie w Hongkongu (HKSE), przy znacznej skłonności sektora do finansów (67, 46%). Znane firmy w koszyku 48 gospodarstw ETF to AIA Group Limited (AAGIY), Hongkong Exchange i Clearing Limited (HKXCY) oraz CK Hutchison Holdings Limited (CKHUY). Ogromny fundusz o wartości 1, 42 miliarda dolarów obraca około 7 milionów akcji dziennie przy średnim marży groszowej i pobiera konkurencyjną opłatę za zarządzanie 0, 48%. Na dzień 1 października 2019 r. ETF daje szacunkowe 3, 13%, ale jedynie niewielki wzrost o 2, 64% YTD.

Kanał malejący, podobny do tego na liście YINN, działa od początku maja. 50-dniowy SMA przekroczył 200-dniowy SMA wcześniej w tym miesiącu, co analitycy techniczni określają jako niedźwiedzi „krzyż śmierci”. Dlatego inwestorzy powinni spodziewać się dalszej sprzedaży, ale szukać okazji do zainicjowania długich pozycji w pobliżu kluczowego wsparcia na poziomie 21, 50 USD - obszaru, w którym fundusz może znaleźć nabywców w pobliżu dolnej linii trendu kanału. Ci, którzy handlują w tej strefie wsparcia, powinni pomyśleć o ustawieniu zlecenia realizacji zysku w pobliżu górnej linii trendu kanału na 25 USD i umieszczeniu przystanków poniżej 21 USD.