5 Nieporozumienia na temat rachunków rynku pieniężnego

Inwestowanie może być ryzykownym przedsięwzięciem. Istnieje wiele różnych czynników, które należy wziąć pod uwagę, zanim zdecydujesz się na jakąkolwiek inwestycję. Inwestując w akcje, musisz ponieść ryzyko niestabilności rynkowej i gospodarczej. Obligacje niosą ze sobą zarówno ryzyko stopy procentowej, jak i ryzyko inflacyjne. Ale jeśli szukasz czegoś, co jest dość bezpieczne, zawsze jest konto na rynku pieniężnym.

Konta rynku pieniężnego służą pożytecznemu celowi zapewnienia bezpieczeństwa i płynności naszych pieniędzy. Ale często są źle rozumiani i niewłaściwie wykorzystywani. Ale czym one są? Jak uniknąć błędów popełnianych przez większość ludzi, gdy inwestują w te niskooprocentowane pojazdy?

Czytaj dalej, aby dowiedzieć się o pięciu największych błędach popełnianych przez inwestorów, jeśli chodzi o konta rynku pieniężnego.

Co to są konta rynku pieniężnego?

Po pierwsze, ważne jest, aby zrozumieć te konta i ich ofertę. Rachunki rynku pieniężnego to rachunki depozytowe prowadzone w bankach i kasach oszczędnościowo-kredytowych. Często nazywane kontami depozytowymi rynku pieniężnego (MMDA), często mają funkcje, które odróżniają je od innych kont oszczędnościowych. Są uważane za świetne miejsce do tymczasowego przechowywania pieniędzy, zwłaszcza gdy na rynku panuje zmienność i nie możesz być pewien żadnej innej bezpiecznej przystani.

Posiadając konto na rynku pieniężnym, możesz być pewien, że saldo jest ubezpieczone poprzez saldo Federalnej Korporacji Ubezpieczeń Depozytów (FDIC) do kwoty 250 000 USD. Zazwyczaj wymagane jest minimalne saldo, które musi być utrzymywane przez określony czas - zwykle około roku. Inwestor, którego saldo spadnie poniżej minimum, zwykle ponosi opłatę.

Wiele kont MM ma możliwość wypisywania czeków i karty debetowej. Ale inwestor ma ograniczoną liczbę transakcji - łącznie sześć przelewów i płatności elektronicznych miesięcznie, zgodnie z rozporządzeniem D w sprawie Rezerwa Federalna. Opłaty są nakładane na konsumentów, którzy dokonają więcej niż określony limit.

Rachunki te są oprocentowane - zwykle jednocyfrowe zwroty - i mogą płacić nieco więcej niż tradycyjne konta oszczędnościowe. Wynika to z faktu, że mogą inwestować w stabilne fundusze o niskim ryzyku, takie jak obligacje skarbowe (obligacje skarbowe), i zazwyczaj płacą wyższe stopy procentowe niż rachunek oszczędnościowy. Chociaż zwroty mogą być niewielkie, konta na rynku pieniężnym nadal są dość dobrym wyborem w czasach niepewności.

Kluczowe dania na wynos

• Konta rynku pieniężnego są jak zwykłe konta oszczędnościowe z odrębnymi funkcjami, które je wyróżniają.
• Inwestorzy muszą utrzymywać minimalne saldo przez określony czas i są ograniczone do dozwolonej liczby transakcji.
• Rachunki rynku pieniężnego nie są funduszami rynku pieniężnego, które są jak fundusze wspólnego inwestowania.
• Rachunki te są również narażone na ryzyko inflacyjne i nie powinny być wykorzystywane jako główne źródło inwestycji.

To nie są fundusze rynku pieniężnego

Pomylenie rachunku rynku pieniężnego z funduszem rynku pieniężnego jest powszechne, ale istnieją wyraźne różnice między tymi dwoma instrumentami finansowymi.

Fundusz rynku pieniężnego jest funduszem wspólnego inwestowania charakteryzującym się inwestycjami o niskim ryzyku i niskim zysku. Fundusze te inwestują w bardzo płynne aktywa, takie jak środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych. Zasadniczo inwestują również w papiery dłużne o wysokim ratingu kredytowym, których termin zapadalności jest krótkoterminowy. Wejście i wyjście z funduszu MM jest stosunkowo łatwe, ponieważ nie ma żadnych obciążeń związanych z pozycjami.

Często jednak inwestorzy słyszą rynek pieniężny i zakładają, że ich pieniądze są całkowicie bezpieczne. Nie dotyczy to jednak funduszy rynku pieniężnego. Tego rodzaju rachunki są nadal produktem inwestycyjnym i jako takie nie mają gwarancji FDIC.

Zwroty funduszy rynku pieniężnego zależą od rynkowych stóp procentowych. Można je zaklasyfikować do różnych rodzajów, takich jak fundusze o największej wartości pieniężnej, które inwestują w papiery dłużne o zmiennym oprocentowaniu i papiery komercyjne aktywów nieskarbowych, lub fundusze skarbowe, które inwestują w standardowe papiery dłużne emitowane przez Skarb USA, takie jak bony, obligacje i banknoty.

Ryzyko inflacyjne

Powszechnym nieporozumieniem jest przekonanie, że umieszczenie pieniędzy na koncie rynku pieniężnego chroni przed inflacją. Ale to niekoniecznie prawda.

Wiele osób twierdzi, że lepiej jest zarabiać małe odsetki w banku niż nie otrzymywać żadnych odsetek, ale w dłuższej perspektywie wyprzedzanie inflacji nie jest tak naprawdę celem konta na rynku pieniężnym. Stopa inflacji jest niska w 2019 r. - 1, 8% od czerwca, podczas gdy 20-letnia średnia historyczna stopa inflacji wynosi 2, 24%. Tymczasem przeciętny rachunek rynku pieniężnego płaci poniżej 2% odsetek. Dlatego pieniądze na rachunku rynku pieniężnego prawdopodobnie nie przekroczą inflacji.

Załóżmy na przykład, że inflacja jest niższa niż średnia historyczna z 20 lat. Nawet w tej sytuacji stopy procentowe płacone przez banki na tych rachunkach również spadają, co wpływa na pierwotną intencję rachunku. Konta rynku pieniężnego są więc bezpiecznymi inwestycjami, ale tak naprawdę nie chronią Cię przed inflacją.

Inwestowanie na rynku pieniężnym nie chroni przed inflacją.

Po prostu odpowiednia równowaga

Zmieniające się stopy inflacji mogą wpływać na skuteczność rachunków rynku pieniężnego. Krótko mówiąc, wysoki procent kapitału na tych kontach jest nieefektywny. Ale wymagają one większego minimalnego salda niż tradycyjne konta oszczędnościowe.

Zazwyczaj zaleca się od sześciu do 12 miesięcy wydatków na środki pieniężne, które należy przechowywać w gotówce na tego rodzaju rachunkach na nieprzewidziane sytuacje kryzysowe i zdarzenia życiowe. Poza tym pieniądze zasadniczo siedzą i tracą na wartości.

Pieniądze jako koc bezpieczeństwa

W wielu przypadkach jesteśmy zaprogramowani, aby wierzyć, że gromadzenie pieniędzy jest najbardziej owocnym podejściem. Ale niekoniecznie jest to prawda, szczególnie jeśli chodzi o oszczędzanie pieniędzy na rynku pieniężnym lub standardowych kontach oszczędnościowych. Trudno mieć pieniądze, które ciężko pracowałeś, aby wprowadzić je na otwarty rynek, narażone na całą związaną z tym niepewność. Niestety ludzie często zbyt długo pozostają na swoich pozycjach gotówkowych zamiast inwestować, a to wszystko ze strachu.

Wielka recesja doprowadziła jedynie ostrożnych inwestorów do zagłębienia królików. Ale zwrot z wysokodochodowych pieniędzy może pochodzić tylko z różnorodnych inwestycji. Pięćdziesiąt lat temu każdego dnia można było stopniowo schować pieniądze i mieć pewność, że wszystko będzie w porządku, ale współczesne czasy dyktują zupełnie inną przyszłość dla naszej stabilności finansowej. Dzisiaj wyzwaniem jest przechytrzenie naszego naturalnego odruchu, aby utrzymać go w całości.

Podziel to

Dywersyfikacja aktywów jest jednym z podstawowych praw inwestowania. Gotówka nie jest inna. Jeśli nalegasz na trzymanie wszystkich swoich pieniędzy na rachunkach rynku pieniężnego, żadne konto nie powinno zawierać więcej niż ubezpieczona przez FDIC kwota 250 000 USD. Często zdarza się, że rodziny lub osiedla z wieloma kontami bankowymi ubezpieczają swoje pieniądze w jak największym stopniu.

Przy użyciu tej strategii podzielenie pieniędzy na trzy „wiadra” może okazać się przydatne. Odłożenie pieniędzy na krótko (od jednego do trzech lat), w średnim okresie (od 4 do 10 lat oraz w perspektywie długoterminowej (od 10 lat) może doprowadzić inwestorów do bardziej logicznego podejścia do tego, jak długo - i jak dużo - trzeba zaoszczędzić pieniądze. Aby zastosować bardziej taktyczne podejście, możemy zastosować te same wiadra i realistycznie ocenić Twoją tolerancję na ryzyko.

Rozważ zainwestowanie długoterminowych pieniędzy w inne instrumenty inwestycyjne niskiego ryzyka, takie jak renta, polisa na życie, obligacje lub obligacje skarbowe. Istnieją niezliczone opcje podziału wartości netto, aby zabezpieczyć się przed ryzykiem utraty wartości pieniędzy przechowywanych w gotówce. Kilka instrumentów inwestycyjnych oprócz kont rynku pieniężnego oferuje wyższe oprocentowanie. Dla bardziej tolerancyjnych inwestorów lub dla tych, którzy chcą utrzymywać przepływ pieniędzy w krótkim i średnim okresie, istnieją fundusze i strategie inwestycyjne, które mogą zapewnić zwrot, którego szukasz - biorąc pod uwagę czas i zmienność. Podejścia te, wraz z ciągłym przepływem pieniędzy w każdym okresie życia, mogą pomóc w przekroczeniu bieżącej i przyszłej inflacji, chroniąc jednocześnie pieniądze przed utratą ich wartości. Tak czy inaczej, dążenie do pełnego zrozumienia tych produktów pozwoli ci podjąć właściwą decyzję.

Dolna linia

Konta rynku pieniężnego służą jednemu celowi: utrzymaniu zaparkowanych pieniędzy. Pieniądze jednak nic nie robią, chyba że zostaną przeniesione, i ostatecznie będą wymagały od inwestora zbadania dostępnych opcji i inwestowania w bardziej zróżnicowany sposób.