Obliczanie zysków i strat z transakcji walutowych
Handel walutami stanowi trudną i dochodową okazję dla dobrze wykształconych inwestorów. Jest to jednak również ryzykowny rynek, a inwestorzy muszą zawsze zwracać uwagę na swoje pozycje - w końcu sukces lub porażka jest mierzona pod względem zysków i strat (P&L) z ich transakcji.
Ważne jest, aby handlowcy dobrze rozumieli swoje rachunek zysków i strat, ponieważ bezpośrednio wpływa to na saldo depozytu zabezpieczającego, które mają na rachunku handlowym. Jeśli ceny zmienią się przeciwko tobie, saldo depozytu zabezpieczającego zmniejszy się, a będziesz mieć mniej pieniędzy dostępnych do handlu.
Zrealizowane i niezrealizowane zyski i straty
Wszystkie transakcje wymiany walut będą oznaczone na rynek w czasie rzeczywistym. Obliczenie według wartości rynkowej pokazuje niezrealizowane zyski i straty w twoich transakcjach. Termin „niezrealizowany” oznacza tutaj, że transakcje są nadal otwarte i mogą zostać przez Ciebie zamknięte w dowolnym momencie.
Wartość rynkowa to wartość, przy której możesz w tej chwili zamknąć transakcję. Jeśli masz długą pozycję, wycena według wartości rynkowej to zazwyczaj cena, po której możesz sprzedawać. W przypadku krótkiej pozycji jest to cena, po której możesz kupić, aby zamknąć pozycję.
Dopóki pozycja nie zostanie zamknięta, rachunek zysków i strat pozostanie niezrealizowany. Zysk lub strata są realizowane (zrealizowane zyski i straty) po zamknięciu pozycji handlowej. W przypadku zysku saldo marży jest zwiększane, aw przypadku straty zmniejszane.
Całkowite saldo depozytu zabezpieczającego na twoim koncie zawsze będzie równe sumie początkowego depozytu zabezpieczającego, zrealizowanego rachunku zysków i strat oraz niezrealizowanego rachunku zysków i strat. Ponieważ niezrealizowane zyski i straty są oznaczone na rynek, ciągle się zmieniają, ponieważ ceny twoich inwestycji stale się zmieniają. Z tego powodu saldo marży ciągle się zmienia.
Obliczanie zysków i strat
Rzeczywiste obliczenie zysku i straty na pozycji jest dość proste. Aby obliczyć rachunek zysków i strat pozycji, potrzebujesz rozmiaru pozycji i liczby pipsów, które przesunęła cena. Rzeczywisty zysk lub strata będzie równa wielkości pozycji pomnożonej przez ruch pip.
Spójrzmy na przykład:
Załóżmy, że masz pozycję 100 000 GBP / USD, która obecnie znajduje się w cenie 1.3147. Jeśli ceny zmienią się z 1, 3147 GBP / 1, 3162, to skoczyły o 15 pipsów. Dla pozycji 100 000 GBP / USD ruch 15 pipsów odpowiada 150 USD (100 000 x 0, 0015).
Aby ustalić, czy jest to zysk, czy strata, musimy wiedzieć, czy byliśmy za długi, czy za krótko dla każdej transakcji.
Pozycja długa: w przypadku pozycji długiej, jeśli ceny wzrosną, będzie to zysk, a jeśli ceny spadną, strata. W naszym wcześniejszym przykładzie, jeśli pozycja jest długa GBP / USD, to byłby to zysk w wysokości 150 USD. Ewentualnie, jeśli ceny spadły z 1, 3147 GBP / 1, 3127, to strata w wysokości 200 USD (100 000 x -0, 0020).
Pozycja krótka: w przypadku pozycji krótkiej, jeśli ceny wzrosną, będzie to strata, a jeśli ceny spadną, zysk. W tym samym przykładzie, gdybyśmy mieli krótką pozycję GBP / USD, a ceny wzrosłyby o 15 pipsów, byłaby to strata 150 USD. Gdyby ceny spadły o 20 pipsów, byłby to zysk w wysokości 200 USD.
Poniższa tabela podsumowuje obliczenia zysków i strat:
| 100 000 GBP / USD | Długa pozycja | Krótka pozycja |
| Ceny wzrosły o 15 pipsów | Zysk 150 USD | Strata 150 USD |
| Ceny spadły o 20 pipsów | Strata 200 USD | Zysk 200 $ |
Kolejnym aspektem rachunku zysków i strat jest waluta, w której jest on denominowany. W naszym przykładzie rachunek zysków i strat wyrażony był w dolarach. Jednak nie zawsze tak może być.
W naszym przykładzie GBP / USD jest podany jako liczba USD na GBP. GBP jest walutą bazową, a USD jest walutą kwotowaną. Przy stawce 1, 3147 GBP / USD zakup jednego GBP wynosi 1, 3147 USD. Tak więc, jeśli cena będzie się zmieniać, będzie to zmiana wartości dolara. W przypadku standardowej partii każdy pips będzie wart 10 USD, a zysk i strata będą w USD. Zgodnie z ogólną zasadą, rachunek zysków i strat będzie denominowany w walucie kwotowanej, więc jeśli nie jest to USD, musisz przeliczyć ją na USD w celu obliczenia depozytu zabezpieczającego.
Załóżmy, że masz krótką pozycję 100 000 USD / CHF. W takim przypadku twoje zyski i straty będą denominowane we frankach szwajcarskich. Obecna stawka wynosi około 0, 9970. W przypadku standardowej partii każdy pips będzie wart 10 CHF. Jeśli cena spadła o 10 pipsów do 0, 9960, będzie to zysk w wysokości 100 CHF. Aby przeliczyć rachunek zysków i strat na USD, należy podzielić rachunek zysków i strat przez Kurs USD / CHF, tj. 100 ÷ 0, 9960 CHF, który wyniesie 100, 4016 USD.
Po uzyskaniu wartości zysków i strat można je łatwo wykorzystać do obliczenia salda depozytu zabezpieczającego dostępnego na rachunku transakcyjnym. Obliczenia marży są zwykle w USD.
Dolna linia
Nie będziesz musiał wykonywać tych obliczeń ręcznie, ponieważ wszystkie konta maklerskie automatycznie obliczają rachunek zysków i strat dla wszystkich twoich transakcji. Jednak ważne jest, aby zrozumieć te obliczenia, ponieważ będziesz musiał obliczyć swoje wymagania dotyczące zysków i strat oraz wymogów dotyczących depozytu zabezpieczającego podczas strukturyzowania transakcji - nawet przed faktycznym wejściem w transakcję.
W zależności od tego, ile dźwigni oferuje twoje konto handlowe, możesz obliczyć depozyt zabezpieczający wymagany do utrzymania pozycji. Na przykład, jeśli masz dźwignię 100: 1, będziesz potrzebować marginesu w wysokości 1000 USD, aby otworzyć standardową pozycję lota w wysokości 100 000 USD / CHF. Jasne zrozumienie, ile pieniędzy jest zagrożonych w każdej transakcji, pomoże ci skutecznie zarządzać ryzykiem.
Porównaj rachunki inwestycyjne Nazwa dostawcy Opis Ujawnienie reklamodawcy × Oferty przedstawione w tej tabeli pochodzą od partnerstw, od których Investopedia otrzymuje wynagrodzenie.