Saldo kompensacyjne
Saldo kompensacyjne to minimalne saldo, które musi być utrzymywane na rachunku bankowym, stosowane w celu zrównoważenia kosztów poniesionych przez bank w celu ustanowienia pożyczki.
Saldo kompensacyjne nie jest dostępne do użytku spółki i może wymagać ujawnienia w informacji dodatkowej pożyczkobiorcy do sprawozdania finansowego. Bank może pożyczyć saldo wyrównawcze innym pożyczkobiorcom i czerpać zyski z różnic między stopami procentowymi.
Jak działają wagi kompensacyjne
Salda kompensacyjne mogą być utrzymywane przez osoby fizyczne, ale najczęściej występują w przypadku pożyczek korporacyjnych. Kiedy kredytobiorca zgadza się na utrzymanie salda kompensacyjnego, obiecuje pożyczkodawcy utrzymanie minimalnego salda na rachunku.
Saldo kompensacyjne wymagane przez pożyczkodawcę jest zwykle procentem salda pożyczki. Środki są zazwyczaj przechowywane na rachunku depozytowym, takim jak rachunek czekowy lub oszczędnościowy, certyfikat depozytowy (CD) lub inny rachunek posiadania.
Wymagając zdeponowania pieniędzy w celu zrekompensowania niektórych kosztów pożyczki, bank jest w stanie udzielić innych pożyczek i skorzystać z innych możliwości inwestycyjnych, a firma jest obciążona niższym oprocentowaniem pożyczki. Zwiększa to również koszt kapitału dla kredytobiorcy. Jest tak, ponieważ pożyczkobiorca nie ma dostępu do pełnej kwoty pożyczki, ale nadal naliczane są odsetki od całego salda.
Mogą istnieć różne powody, dla których pożyczkodawca wymaga od pożyczkobiorcy posiadania salda kompensacyjnego przed udzieleniem pożyczki. Konsument może mieć niski lub zły rating kredytowy lub firma może znajdować się w trudnej sytuacji finansowej. Tak czy inaczej, saldo kompensacyjne zmniejsza ryzyko dla pożyczkodawcy, a także daje gwarancję odzyskania części funduszy w przypadku niewywiązania się pożyczki przez pożyczkobiorcę.
Ujawnianie sald kompensacyjnych
Zasady rachunkowości wymagają, aby salda kompensacyjne zgłaszane były oddzielnie od sald gotówkowych w sprawozdaniach finansowych kredytobiorców, jeżeli kwota w dolarach salda kompensacyjnego jest znacząca. Istotna kwota to kwota wystarczająco duża, aby wpłynąć na opinię osoby czytającej sprawozdanie finansowe.
Salda kompensacyjne należy zgłaszać osobno od sald środków pieniężnych w sprawozdaniach finansowych pożyczkobiorcy.
Salda kompensacyjne są na ogół wykazywane w sprawozdaniach finansowych jako środki pieniężne o ograniczonej możliwości dysponowania. Ograniczona gotówka to pieniądze przechowywane przez firmę w określonym celu i dlatego nie są dostępne do natychmiastowego lub ogólnego użytku biznesowego.
Kluczowe dania na wynos
- Saldo kompensacyjne to minimalne saldo utrzymywane na rachunku bankowym w celu zrekompensowania kosztów ponoszonych przez bank w celu ustanowienia pożyczki.
- Saldo nie może być wykorzystywane przez firmę, chociaż pożyczkodawca może pożyczyć je innym.
- Saldo kompensacyjne stanowi zazwyczaj procent pożyczki.
- Saldo to zmniejsza koszt pożyczki, ale może zwiększyć koszt kapitału pożyczkobiorcy.
- Pożyczkobiorca musi zgłosić saldo kompensacyjne w swoich sprawozdaniach finansowych oddzielnie od innych sald środków pieniężnych, zwykle jako środki pieniężne o ograniczonej możliwości dysponowania.
Faktoring przy zakupach zapasów
Załóżmy, że sklep odzieżowy potrzebuje linii kredytowej w wysokości 100 000 USD (LOC), aby zarządzać przepływami pieniężnymi z działalności operacyjnej każdego miesiąca. Sklep planuje użyć LOC do robienia zakupów magazynowych na początku miesiąca, a następnie spłacić saldo, gdy sklep generuje sprzedaż. Bank zgadza się obciążyć LOC niższą stopą procentową, jeśli sklep odzieżowy zdeponuje saldo kompensacyjne w wysokości 30 000 USD. Bank pożycza saldo kompensacyjne sklepu odzieżowego innym pożyczkobiorcom i zyskuje na różnicy między odsetkami uzyskanymi a niższą stopą odsetek wypłaconych sklepowi odzieżowemu.
Przykłady zarządzania gotówką
Po wprowadzeniu LOC sklep odzieżowy musi zarządzać przepływami pieniężnymi, aby firma mogła zminimalizować koszty odsetek płacone od pożyczek LOC. Załóżmy na przykład, że oprocentowanie LOC wynosi 6% rocznie, a sklep rozpoczyna miesiąc z saldem gotówkowym w wysokości 20 000 USD. Sklep szacuje sprzedaż na ten miesiąc na 50 000 USD, a 40 000 USD w zapasach należy kupić, aby zaspokoić popyt klientów.
Ponieważ sklep potrzebuje salda gotówkowego w wysokości 20 000 USD na inne wydatki, właściciel pożycza od LOC 40 000 USD na zakup zapasów. Prawie wszyscy klienci płacą gotówką lub kartą kredytową, więc sklep szybko pobiera gotówkę, a LOC jest spłacany w ostatnim tygodniu miesiąca. Sklep ponosi koszty odsetek w wysokości 6% rocznie w wysokości 40 000 USD, a właściciel nadal pożycza od LOC na początku każdego miesiąca w celu zakupu zapasów.