Analiza finansowa
Analiza finansowa to proces oceny przedsiębiorstw, projektów, budżetów i innych podmiotów związanych z finansami w celu ustalenia ich wyników i przydatności. Zazwyczaj analiza finansowa jest stosowana do analizy, czy jednostka jest stabilna, wypłacalna, płynna lub wystarczająco rentowna, aby uzasadnić inwestycję pieniężną. Analizując konkretną firmę, analityk finansowy przeprowadza analizę, koncentrując się na rachunku zysków i strat, bilansie i rachunku przepływów pieniężnych.
1:27Analiza finansowa
ŁAMANIE DANYCH Analiza finansowa
Analiza finansowa służy do oceny trendów gospodarczych, ustalania polityki finansowej, budowania długoterminowych planów działalności gospodarczej oraz identyfikacji projektów lub firm do inwestycji. Odbywa się to poprzez syntezę liczb i danych finansowych.
Jednym z najczęstszych sposobów analizy danych finansowych jest obliczenie wskaźników na podstawie danych w celu porównania z wynikami innych firm lub z wynikami historycznymi firmy. Na przykład zwrot z aktywów (ROA) jest powszechnym wskaźnikiem stosowanym do określania efektywności wykorzystania aktywów przez firmę i jako miernika rentowności. Ten współczynnik można obliczyć dla kilku podobnych firm i porównać w ramach większej analizy.
Finanse przedsiębiorstw i finanse inwestycyjne
Analiza finansowa może być przeprowadzana zarówno w obszarze finansów korporacyjnych, jak i finansowania inwestycji. W finansach przedsiębiorstw analiza jest przeprowadzana wewnętrznie przy użyciu takich wskaźników, jak wartość bieżąca netto (NPV) i wewnętrzna stopa zwrotu (IRR), aby znaleźć projekty warte realizacji. Kluczowym obszarem analizy finansowej przedsiębiorstw jest ekstrapolacja wcześniejszych wyników firmy, takich jak przychód brutto lub marża zysku, na oszacowanie przyszłych wyników firmy. Pozwala to firmie prognozować budżety i podejmować decyzje na podstawie przeszłych trendów, takich jak poziomy zapasów.
W zakresie finansowania inwestycji zewnętrzny analityk finansowy przeprowadza analizę finansową do celów inwestycyjnych. Analitycy mogą przeprowadzić podejście inwestycyjne odgórne lub oddolne. Podejście odgórne najpierw szuka możliwości makroekonomicznych, takich jak sektory o wysokiej wydajności, a następnie przechodzi do poszukiwania najlepszych firm w tym sektorze. Z drugiej strony podejście oddolne dotyczy konkretnej firmy i przeprowadza analizę wskaźników podobnych do analizy finansowej przedsiębiorstw, biorąc pod uwagę wyniki z przeszłości i oczekiwane przyszłe wyniki jako wskaźniki inwestycyjne.
Analiza techniczna i fundamentalna
Istnieją dwa rodzaje analiz finansowych: analiza techniczna i analiza fundamentalna. Analiza techniczna analizuje wykresy ilościowe, takie jak średnie kroczące (MA), podczas gdy analiza fundamentalna wykorzystuje wskaźniki, takie jak zysk spółki na akcję (EPS).
Na przykład przeprowadzono analizę techniczną kursu GBP / USD po wynikach głosowania w sprawie Brexitu w czerwcu 2016 r. Na podstawie wykresu kursów walut stwierdzono, że kurs znacznie spadł po głosowaniu w dniu 23 czerwca 2016 r., A następnie odzyskał w ciągu 48 godzin o 375 punktów bazowych (punktów bazowych).
Jako przykład fundamentalnej analizy Discover Financial Services podał wyniki za pierwszy kwartał 2016 r. 19 lipca 2016 r. Firma uzyskała 1, 40 USD EPS, w porównaniu z 1, 33 USD w tym samym kwartale 2015 r., Co było dobrym znakiem.
Porównaj rachunki inwestycyjne Nazwa dostawcy Opis Ujawnienie reklamodawcy × Oferty przedstawione w tej tabeli pochodzą od partnerstw, od których Investopedia otrzymuje wynagrodzenie.