Strategie inwestycyjne do nauczenia się przed rozpoczęciem handlu

Najlepsze w strategiach inwestycyjnych jest to, że są elastyczne. Jeśli wybierzesz jedną i nie będzie ona zgodna z twoją tolerancją na ryzyko lub harmonogramem, z pewnością możesz wprowadzić zmiany. Ale uwaga: może to być kosztowne. Każdy zakup wiąże się z opłatą. Co ważniejsze, sprzedaż aktywów może wygenerować zrealizowany zysk kapitałowy. Zyski te podlegają opodatkowaniu, a zatem są drogie.

Patrzymy tutaj na cztery popularne strategie inwestycyjne, które odpowiadają większości inwestorów. Poświęcając czas na zrozumienie cech każdego z nich, będziesz w stanie lepiej wybrać taki, który jest odpowiedni dla ciebie w perspektywie długoterminowej, bez konieczności ponoszenia kosztów zmiany kursu.

Kluczowe dania na wynos

• Zanim opracujesz strategię, zrób notatki na temat swojej sytuacji finansowej i celów.
• Inwestowanie w wartości wymaga od inwestorów pozostania w nim przez długi czas i dołożenia starań i badań do doboru akcji.
• Inwestorzy, którzy stosują strategie wzrostu, powinni uważać na zespoły wykonawcze i wiadomości o gospodarce.
• Inwestorzy z impetem kupują akcje notowane w trendzie wzrostowym i mogą zdecydować się na krótką sprzedaż tych papierów wartościowych.
• Uśrednianie kosztu to praktyka dokonywania regularnych inwestycji na rynku w miarę upływu czasu.

Rób notatki

Zanim zaczniesz badać swoją strategię inwestycyjną, ważne jest, aby zebrać podstawowe informacje o swojej sytuacji finansowej. Zadaj sobie następujące kluczowe pytania:

• Jaka jest twoja obecna sytuacja finansowa?
• Jakie są twoje koszty utrzymania, w tym miesięczne wydatki i długi?
• Ile możesz sobie pozwolić na inwestowanie - zarówno początkowo, jak i na bieżąco?

Nawet jeśli nie potrzebujesz dużo pieniędzy, aby zacząć, nie powinieneś zaczynać, jeśli nie możesz sobie na to pozwolić. Jeśli masz dużo długów lub innych zobowiązań, zastanów się, jaki wpływ będzie miało inwestowanie na twoją sytuację, zanim zaczniesz odkładać pieniądze.

Upewnij się, że możesz sobie pozwolić na inwestycję, zanim zaczniesz odkładać pieniądze.

Następnie określ swoje cele. Każdy ma inne potrzeby, więc powinieneś określić, jakie są twoje. Czy zamierzasz oszczędzać na emeryturę? Czy chcesz w przyszłości dokonywać dużych zakupów, takich jak dom lub samochód? A może oszczędzasz na edukację swoich lub swoich dzieci? Pomoże to zawęzić strategię.

Sprawdź swoją tolerancję na ryzyko. Jest to zwykle określane przez kilka kluczowych czynników, w tym wiek, dochód i czas do przejścia na emeryturę. Technicznie im młodszy jesteś, tym większe ryzyko możesz podjąć. Większe ryzyko oznacza wyższe zwroty, a niższe ryzyko oznacza, że ​​zyski nie zostaną zrealizowane tak szybko. Należy jednak pamiętać, że inwestycje wysokiego ryzyka oznaczają również większy potencjał strat.

Na koniec naucz się podstaw. Dobrze jest mieć podstawową wiedzę na temat tego, w co się pakujesz, aby nie inwestować na ślepo. Zadawać pytania. I czytaj dalej, aby dowiedzieć się o niektórych kluczowych strategiach.

Strategia 1: Inwestowanie w wartość

Inwestorzy wartościowi to kupujący po okazyjnych cenach. Szukają akcji, które ich zdaniem są niedoceniane. Szukają zapasów z cenami, które ich zdaniem nie w pełni odzwierciedlają wewnętrzną wartość zabezpieczenia. Inwestowanie w wartość opiera się częściowo na założeniu, że na rynku istnieje pewien stopień irracjonalności. Ta nieracjonalność teoretycznie stwarza możliwości uzyskania akcji po obniżonej cenie i zarabiania na nich pieniędzy.

Inwestorzy cenni nie muszą przeczesywać wielkości danych finansowych, aby znaleźć oferty. Tysiące wartościowych funduszy inwestycyjnych daje inwestorom szansę na posiadanie koszyka akcji uważanych za niedoszacowane. Na przykład indeks wartości Russell 1000 jest popularnym punktem odniesienia dla inwestorów wartościowych i kilka funduszy inwestycyjnych naśladuje ten indeks.

Jak wspomniano powyżej, inwestorzy mogą zmieniać strategie w dowolnym momencie, ale może to być kosztowne, szczególnie jako inwestor wartościowy. Mimo to wielu inwestorów rezygnuje ze strategii po kilku latach słabych wyników. W 2014 r. Reporter Wall Street Journal, Jason Zweig, wyjaśnił: „W ciągu dekady zakończonej 31 grudnia fundusze wartości specjalizujące się w dużych akcjach zwracały średnio 6, 7% rocznie. Ale typowy inwestor w te fundusze zarabiał zaledwie 5, 5% rocznie. ”Dlaczego tak się stało? Ponieważ zbyt wielu inwestorów zdecydowało się wypłacić swoje pieniądze i uruchomić. Lekcja tutaj polega na tym, że aby zainwestować wartość, musisz grać w długą grę.

Warren Buffet: inwestor o najwyższej wartości

Ale jeśli jesteś inwestorem o prawdziwej wartości, nie musisz nikogo przekonywać, że musisz pozostać w nim na dłuższą metę, ponieważ strategia ta opiera się na pomyśle, że należy kupować firmy, a nie akcje. Oznacza to, że inwestor musi wziąć pod uwagę ogólny obraz, a nie tymczasowy efekt nokautu. Ludzie często wymieniają legendarnego inwestora Warrena Buffeta jako uosobienie inwestora wartościowego. Odrabia lekcje - czasem przez lata. Ale kiedy jest gotowy, wchodzi all-in i jest oddany na dłuższą metę.

Zastanów się nad słowami Buffetta, gdy dokonał znacznej inwestycji w przemysł lotniczy. Wyjaśnił, że linie lotnicze „miały zły pierwszy wiek”. Potem powiedział: „Mam nadzieję, że usunęli ten wiek z drogi”. Takie myślenie stanowi przykład podejścia do inwestowania w wartość. Wybory oparte są na dziesięcioleciach trendów iz myślą o dziesięcioleciach przyszłych wyników.

Narzędzia do inwestowania w wartości

Dla tych, którzy nie mają czasu na przeprowadzenie wyczerpujących badań, wskaźnik ceny do zysków (P / E) stał się podstawowym narzędziem do szybkiego identyfikowania zaniżonych lub tanich akcji. Jest to pojedyncza liczba, która wynika z podzielenia ceny akcji jednej akcji przez jej zysk na akcję (EPS). Niższy wskaźnik P / E oznacza, że ​​płacisz mniej za 1 USD bieżących zarobków. Inwestorzy wartości szukają firm o niskim wskaźniku P / E.

Chociaż stosowanie wskaźnika P / E jest dobrym początkiem, niektórzy eksperci ostrzegają, że sam pomiar nie wystarczy, aby strategia zadziałała. Badania opublikowane w czasopiśmie Financial Analysts Journal wykazały, że „Ilościowe strategie inwestycyjne oparte na takich wskaźnikach nie są dobrym substytutem strategii inwestujących w wartość, które wykorzystują kompleksowe podejście do identyfikowania niedocenianych papierów wartościowych”. Powodem, według ich pracy, jest to, że inwestorzy często zwabione zapasami o niskim wskaźniku P / E na podstawie tymczasowo zawyżonych liczb księgowych. Te niskie liczby są w wielu przypadkach wynikiem fałszywie wysokich wyników (mianownika). Gdy raportowane są prawdziwe zarobki (nie tylko prognozowane), są one często niższe. Powoduje to „powrót do średniej”. Wskaźnik P / E rośnie, a wartość, której dążył inwestor, zanika.

Jeśli stosowanie samego wskaźnika P / E jest wadliwe, co inwestor powinien zrobić, aby znaleźć akcje o prawdziwej wartości? Naukowcy sugerują: „Podejścia ilościowe do wykrywania tych zniekształceń - takie jak połączenie wartości formalnej z pędem, miernikami jakości i rentowności - mogą pomóc w uniknięciu tych„ pułapek wartości ”.”

Jaka jest wiadomość

Przesłanie jest takie, że inwestowanie w wartość może działać, dopóki inwestor jest w nim na dłuższą metę i jest gotów dołożyć poważnych starań i badań przy wyborze akcji. Ci, którzy chcą włożyć pracę i pozostać, stoją, aby zyskać. W jednym badaniu przeprowadzonym przez Dodge & Cox ustalono, że strategie wartości prawie zawsze przewyższają strategie wzrostu „powyżej dziesięcioleci lub dłużej”. Badanie dalej wyjaśnia, że ​​strategie wartości osiągnęły gorsze strategie wzrostu przez okres 10 lat w zaledwie trzech okresach w ciągu ostatnie 90 lat. Okresy te to Wielki Kryzys (1929–1939 / 40), Technologia Stock Bubble (1989–1999) oraz okres 2004–2014 / 15.

Strategia 2: Inwestowanie we wzrost

Zamiast szukać tanich ofert, inwestorzy wzrostu chcą inwestycji, które oferują duży potencjał wzrostu, jeśli chodzi o przyszłe zyski z akcji. Można powiedzieć, że inwestor wzrostu często szuka „następnej wielkiej rzeczy”. Inwestowanie we wzrost nie jest jednak lekkomyślnym podejściem do inwestowania spekulacyjnego. Zamiast tego wymaga oceny aktualnego stanu stada, a także jego potencjału do wzrostu.

Inwestor wzrostu bierze pod uwagę perspektywy branży, w której zapasy dobrze się rozwijają. Możesz na przykład zapytać, czy istnieje przyszłość dla pojazdów elektrycznych, zanim zainwestujesz w Teslę. Lub możesz zastanawiać się, czy AI stanie się elementem codziennego życia przed inwestowaniem w firmę technologiczną. Muszą być dowody powszechnego i silnego apetytu na usługi lub produkty firmy, jeśli ma ona rosnąć. Inwestorzy mogą odpowiedzieć na to pytanie, patrząc na najnowszą historię firmy. Mówiąc prosto: wzrost akcji powinien rosnąć. Firma powinna wykazywać stały trend wysokich zysków i przychodów, co oznacza zdolność do spełniania oczekiwań dotyczących wzrostu.

Wadą inwestycji wzrostowych jest brak dywidend. Jeśli firma znajduje się w trybie wzrostu, często potrzebuje kapitału, aby utrzymać ekspansję. Nie pozostawia to dużej (lub żadnej) gotówki na wypłaty dywidendy. Ponadto wraz z szybszym wzrostem zysków dochodzi do wyższych wycen, które dla większości inwestorów są wyższą propozycją ryzyka.

Czy inwestowanie w wzrost działa?

Jak pokazują powyższe badania, inwestowanie w wartość zwykle przewyższa inwestowanie w wzrost w długim okresie. Odkrycia te nie oznaczają, że inwestor wzrostu nie może czerpać zysków ze strategii, a jedynie oznacza, że ​​strategia wzrostu zwykle nie generuje poziomu zysków obserwowanych przy inwestowaniu wartości. Ale według badania przeprowadzonego przez Stern School of Business na New York University: „Chociaż inwestowanie w rozwój jest gorsze niż inwestowanie w wartość, szczególnie w dłuższych okresach czasu, prawdą jest również, że istnieją podokresy, w których dominuje inwestowanie w rozwój”. Wyzwanie oczywiście, określa, kiedy wystąpią te „podokresy”.

Co ciekawe, określenie okresów, w których strategia wzrostu jest skuteczna, może oznaczać przyjrzenie się produktowi krajowemu brutto (PKB). Poświęć trochę czasu między 2000 a 2015 rokiem, kiedy strategia wzrostu osiągnęła strategię wartości w ciągu siedmiu lat (2007-2009, 2011 i 2013-2015). W ciągu pięciu z tych lat stopa wzrostu PKB była poniżej 2%. Tymczasem strategia wartości wygrała w ciągu dziewięciu lat, a w siedmiu z nich PKB przekroczył 2%. Dlatego ma uzasadnienie, że strategia wzrostu może być bardziej skuteczna w okresach spadku PKB.

Niektórzy krytycy stylu inwestowania w wzrost ostrzegają, że „wzrost za wszelką cenę” jest niebezpiecznym podejściem. Taki napęd doprowadził do powstania bańki technologicznej, która wyparowała miliony portfeli. „W ciągu ostatniej dekady średnie wzrosty zapasów wzrosły o 159% w porównaniu do zaledwie 89% wartości”, zgodnie z Przewodnikiem inwestora magazynu Money z 2018 r.

Zmienne inwestujące wzrost

Chociaż nie ma ostatecznej listy twardych wskaźników, które wytyczyłyby strategię wzrostu, inwestor powinien wziąć pod uwagę kilka czynników. Na przykład badania przeprowadzone przez Merrill Lynch wykazały, że akcje wzrostu osiągają lepsze wyniki w okresach spadających stóp procentowych. Ważne jest, aby pamiętać, że przy pierwszych oznakach spowolnienia gospodarczego zapasy wzrostowe są często pierwszymi ofiarami.

Inwestorzy działający na rzecz wzrostu muszą również uważnie zastanowić się nad umiejętnościami kierowniczymi zespołu wykonawczego firmy. Osiągnięcie wzrostu jest jednym z najtrudniejszych wyzwań dla firmy. Dlatego potrzebny jest gwiezdny zespół przywódczy. Inwestorzy muszą obserwować wyniki zespołu i sposoby, dzięki którym osiąga wzrost. Wzrost ma niewielką wartość, jeśli osiąga się go przy dużym zaciągnięciu pożyczki. Jednocześnie inwestorzy powinni ocenić konkurencję. Firma może cieszyć się gwiezdnym wzrostem, ale jeśli jej podstawowy produkt można łatwo powielić, perspektywy długoterminowe są słabe.

GoPro jest doskonałym przykładem tego zjawiska. Kiedyś wysoko notowane akcje notowały regularne roczne spadki przychodów od 2015 roku. „W miesiącach następujących po debiucie akcje wzrosły ponad trzykrotnie w stosunku do ceny IPO wynoszącej 24 USD aż do 87 USD”, podał Wall Street Journal. Akcje notowane są znacznie poniżej ceny IPO. Duża część tej śmierci wynika z łatwego do odtworzenia projektu. W końcu GoPro to w istocie mała kamera w pudełku. Rosnąca popularność i jakość aparatów do smartfonów stanowi tanią alternatywę dla płacenia od 400 do 600 USD za sprzęt, który jest zasadniczo jednym urządzeniem. Ponadto firma nie odniosła sukcesu w projektowaniu i wypuszczaniu nowych produktów, co jest niezbędnym krokiem do utrzymania wzrostu - coś, co inwestorzy muszą wziąć pod uwagę.

Strategia 3: Momentum Investing

Inwestorzy rozpędu jeżdżą na fali. Wierzą, że zwycięzcy wciąż wygrywają, a przegrani przegrywają. Chcą kupować akcje, które odnotowują wzrost. Ponieważ ich zdaniem przegrani nadal spadają, mogą zdecydować się na krótką sprzedaż tych papierów wartościowych. Ale krótka sprzedaż jest niezwykle ryzykowną praktyką. Więcej o tym później.

Pomyśl o inwestorach pędu jako analitykach technicznych. Oznacza to, że stosują podejście oparte wyłącznie na danych i szukają wzorców cen akcji, aby kierować ich decyzjami zakupowymi. Zasadniczo inwestorzy z rozmachem działają wbrew hipotezie efektywnego rynku (EMH). Hipoteza ta stwierdza, że ​​ceny aktywów w pełni odzwierciedlają wszystkie informacje dostępne publicznie. Trudno uwierzyć w to oświadczenie i być dynamicznym inwestorem, biorąc pod uwagę, że strategia dąży do kapitalizacji niedowartościowanych i przeszacowanych akcji.

Czy to działa?

Podobnie jak w przypadku wielu innych stylów inwestowania, odpowiedź jest skomplikowana. Przyjrzyjmy się bliżej.

Rob Arnott, prezes i założyciel Research Affiliates zbadał to pytanie i właśnie to znalazł. „Żaden amerykański fundusz inwestycyjny z„ rozmachem ”w nazwie nie od samego początku przewyższał swoich wartości odniesienia bez opłat i wydatków.”

Co ciekawe, badania Arnott wykazały również, że symulowane portfele, które nadają teoretycznej dynamice strategię inwestowania działającą, „faktycznie dodają niezwykłą wartość w większości okresów i w większości klas aktywów”. Jednak w przypadku scenariusza rzeczywistego wyniki są słabe . Dlaczego? W dwóch słowach: koszty handlu. Całe to kupowanie i sprzedawanie powoduje wiele opłat maklerskich i prowizji.

Handlowcy, którzy stosują strategię rozpędu, muszą być na zmianę i być gotowi na kupno i sprzedaż przez cały czas. Zyski rosną w ciągu miesięcy, a nie lat. Jest to sprzeczne z prostymi strategiami typu „kup i przytrzymaj”, które przyjmują podejście typu „zapomnij”.

Dla tych, którzy robią przerwy na lunch lub po prostu nie są zainteresowani codziennym obserwowaniem rynku, dostępne są fundusze typu ETF. Akcje te dają inwestorowi dostęp do koszyka akcji uznawanych za charakterystyczne dla papierów wartościowych z rozmachem.

Apel o Momentum Investing

Pomimo pewnych niedociągnięć, inwestowanie z rozmachem ma swój urok. Weźmy na przykład, że „MSCI World Momentum Index osiągnął średni roczny wzrost o 7, 3% w ciągu ostatnich dwóch dziesięcioleci, prawie dwa razy więcej niż szerszy punkt odniesienia”. Zwrot ten prawdopodobnie nie uwzględnia kosztów handlu i czasu wymaganego do wykonania .

Ostatnie badania wskazują, że możliwe jest aktywne handlowanie strategią rozpędu bez potrzeby handlu i badań w pełnym wymiarze godzin. Korzystając z danych amerykańskich z giełdy nowojorskiej (NYSE) w latach 1991–2010, badanie z 2015 r. Wykazało, że uproszczona strategia dotycząca pędu przewyższyła poziom odniesienia nawet po uwzględnieniu kosztów transakcji. Co więcej, minimalna inwestycja w wysokości 5000 USD wystarczyła, aby zrealizować korzyści.

Te same badania wykazały, że porównanie tej podstawowej strategii z jedną z częstszych, mniejszych transakcji wykazało, że ta ostatnia przewyższyła ją, ale tylko do pewnego stopnia. Prędzej czy później koszty handlu związane z szybkim ostrzałem zmniejszyły zwroty. Co więcej, naukowcy ustalili, że „optymalna częstotliwość handlu pędem waha się od dwa razy w roku do miesiąca” - zaskakująco rozsądne tempo.

Zwarcie

Jak wspomniano wcześniej, agresywni inwestorzy mogą również wykorzystać krótką sprzedaż jako sposób na zwiększenie swoich zysków. Ta technika pozwala inwestorowi czerpać zyski ze spadku ceny aktywów. Na przykład krótki sprzedawca - wierząc, że cena papierów wartościowych spadnie - pożycza 50 udziałów o wartości 100 USD. Następnie krótki sprzedawca natychmiast sprzedaje te akcje na rynku za 100 USD, a następnie czeka na spadek aktywów. Kiedy to nastąpi, odkupują 50 udziałów (aby można je było zwrócić pożyczkodawcy) za, powiedzmy, 25 USD. Dlatego krótki sprzedawca zyskał 100 USD na początkowej sprzedaży, a następnie wydał 25 USD, aby odzyskać akcje z zyskiem 75 USD.

Problem z tą strategią polega na tym, że istnieje nieograniczone ryzyko spadku. W normalnym inwestowaniu ryzyko spadku to całkowita wartość Twojej inwestycji. Jeśli zainwestujesz 100 USD, najwięcej, co możesz stracić, to 100 USD. Jednak przy krótkiej sprzedaży maksymalna możliwa strata jest nieograniczona. Na przykład w powyższym scenariuszu pożyczasz 50 udziałów i sprzedajesz je za 100 USD. Ale może zapasy nie spadają zgodnie z oczekiwaniami. Zamiast tego idzie w górę.

50 udziałów jest wartych 150 USD, a następnie 200 USD i tak dalej. Wcześniej czy później krótki sprzedawca musi odkupić akcje, aby zwrócić je pożyczkodawcy. Jeśli cena akcji będzie rosła, będzie to droga propozycja.

Lekcja?

Strategia rozpędu może być opłacalna, ale nie, jeśli wiąże się z nieograniczonym ryzykiem spadkowym związanym z krótką sprzedażą.

Strategia 4: Uśrednianie kosztu dolara

Uśrednianie kosztów w dolarach (DCA) to praktyka dokonywania regularnych inwestycji na rynku w czasie i nie wyklucza się wzajemnie z innymi metodami opisanymi powyżej. Jest to raczej sposób realizacji dowolnej strategii, którą wybrałeś. Dzięki DCA możesz wpłacać 300 USD na konto inwestycyjne co miesiąc. To zdyscyplinowane podejście staje się szczególnie skuteczne, gdy korzystasz z automatycznych funkcji, które inwestują za Ciebie. Łatwo jest zaangażować się w plan, gdy proces nie wymaga prawie żadnego nadzoru.

Zaletą strategii DCA jest to, że pozwala uniknąć bolesnej i niefortunnej strategii wyczekiwania na rynku. Nawet doświadczeni inwestorzy czasami odczuwają pokusę kupowania, gdy myślą, że ceny są niskie, ale odkrywają, że ku ich rozczarowaniu mają dłuższą drogę do spadku.

Kiedy inwestycje następują w regularnych przyrostach, inwestor rejestruje ceny na wszystkich poziomach, od wysokiego do niskiego. Te okresowe inwestycje skutecznie obniżają średni koszt zakupów przypadający na jedną akcję. Uruchomienie DCA oznacza podjęcie decyzji o trzech parametrach:

• Całkowita kwota do zainwestowania
• Okno czasu, w którym będą dokonywane inwestycje
• Częstotliwość zakupów

Mądry wybór

Uśrednianie kosztów w dolarach jest rozsądnym wyborem dla większości inwestorów. Zapewnia zaangażowanie w oszczędzanie, a jednocześnie zmniejsza poziom ryzyka i skutki zmienności. Ale dla tych, którzy są w stanie zainwestować ryczałt, DCA może nie być najlepszym podejściem.

Według badania Vanguard z 2012 r. „Średnio okazuje się, że podejście LSI (ryczałtowa inwestycja) przewyższało podejście DCA około dwie trzecie czasu, nawet jeśli wyniki są skorygowane o większą zmienność portfela akcji / obligacji a inwestycje gotówkowe. ”

Ale większość inwestorów nie jest w stanie dokonać jednej dużej inwestycji. Dlatego DCA jest odpowiedni dla większości. Co więcej, podejście DCA stanowi skuteczne przeciwdziałanie uprzedzeniom poznawczym nieodłącznym dla ludzi. Zarówno nowi, jak i doświadczeni inwestorzy są podatni na poważne wady w ocenie. Na przykład tendencja do awersji do strat powoduje, że postrzegamy zysk lub stratę kwoty pieniędzy asymetrycznie. Ponadto uprzedzenie potwierdzające prowadzi nas do skupienia się i zapamiętywania informacji, które potwierdzają nasze długotrwałe przekonania, przy jednoczesnym ignorowaniu sprzecznych informacji, które mogą być ważne.

Uśrednianie kosztu obejścia tych powszechnych problemów poprzez usunięcie ludzkich słabości z równania. Regularne, zautomatyzowane inwestycje zapobiegają spontanicznemu, nielogicznemu zachowaniu. W tym samym badaniu Vanguard stwierdzono: „Jeśli inwestor jest zainteresowany przede wszystkim zminimalizowaniem ryzyka spadkowego i potencjalnego poczucia żalu (wynikającego z ryczałtowego inwestowania bezpośrednio przed załamaniem rynku), wtedy przydatne może być DCA”.

Po zidentyfikowaniu strategii

Więc zawęziłeś strategię. Wspaniały! Ale jest jeszcze kilka rzeczy, które musisz zrobić, zanim dokonasz pierwszej wpłaty na swoje konto inwestycyjne.

Najpierw dowiedz się, ile pieniędzy potrzebujesz na pokrycie swoich inwestycji. Obejmuje to, ile możesz wpłacić na początku, a także ile możesz nadal inwestować w przyszłości.

Następnie musisz wybrać najlepszy sposób inwestowania. Czy zamierzasz udać się do tradycyjnego doradcy finansowego lub brokera, czy może pasywne i bezproblemowe podejście jest dla Ciebie bardziej odpowiednie? Jeśli wybierzesz to drugie, rozważ zarejestrowanie się u robo-doradcy. Pomoże Ci to obliczyć koszt inwestycji od opłat za zarządzanie do prowizji, które musisz zapłacić swojemu brokerowi lub doradcy. Kolejna rzecz do zapamiętania: nie odwracaj sponsorowanych przez pracodawców 401ks - to świetny sposób na rozpoczęcie inwestycji. Większość firm pozwala zainwestować część wypłaty i odłożyć ją bez podatku, a wiele dopasuje składki. Nawet tego nie zauważysz, ponieważ nie musisz nic robić.

Zastanów się nad swoimi instrumentami inwestycyjnymi. Pamiętaj, że nie pomaga trzymać jaj w jednym koszyku, więc upewnij się, że rozdzielasz pieniądze na różne instrumenty inwestycyjne poprzez dywersyfikację - akcje, obligacje, fundusze wspólnego inwestowania, fundusze ETF. Jeśli jesteś osobą świadomą społecznie, możesz rozważyć odpowiedzialne inwestowanie. Nadszedł czas, aby dowiedzieć się, z czego chcesz zbudować portfel inwestycyjny i jak będzie on wyglądał.

Inwestowanie to kolejka górska, więc trzymaj swoje emocje na dystans. To może wydawać się niesamowite, gdy twoje inwestycje zarabiają pieniądze, ale kiedy poniosą stratę, może być trudne do zniesienia. Dlatego ważne jest, aby cofnąć się o krok, usunąć emocje z równania i regularnie sprawdzać swoje inwestycje z doradcą, aby upewnić się, że są na dobrej drodze.

Dolna linia

Decyzja o wyborze strategii jest ważniejsza niż sama strategia. Rzeczywiście, każda z tych strategii może generować znaczny zwrot, o ile inwestor dokona wyboru i zobowiązuje się do tego. Powodem, dla którego warto wybrać, jest to, że im wcześniej zaczniesz, tym większe będą efekty mieszania.

Pamiętaj, że przy wyborze strategii nie koncentruj się wyłącznie na rocznych zyskach. Wybierz podejście dostosowane do Twojego harmonogramu i tolerancji ryzyka. Ignorowanie tych aspektów może prowadzić do wysokiego wskaźnika porzucania i często zmienianych strategii. Jak wspomniano powyżej, liczne zmiany generują koszty, które pochłaniają roczną stopę zwrotu.