Wzór klina Apple może sygnalizować długoterminowy top

Komponent Dow Apple Inc. (AAPL) walczył w ostatnich tygodniach, tracąc tempo w szybkim tempie z powodu rosnących obaw, że Chiny będą atakować giganta technologicznego podczas wojny handlowej. Akcjonariusze zauważyli, że agresywnie sprzedają akcje od połowy maja, podczas gdy na początku czerwca szczyt do rekordowego poziomu spowodował szereg rozbieżnych różnic w wolumenie. Nic z tego nie wróży dobrze dla ikony z Cupertino w Kalifornii ani głównych indeksów, w których akcje są bardzo ważonym składnikiem.

Apple zajmuje 13. najwyższą pozycję w rankingu Nasdaq-100. Indeks wysokich technologii wzrósł powyżej najwyższego poziomu w marcu 13 czerwca, przyciągając falę obserwujących trend, ale rajd utknął w martwym punkcie tydzień później i uwięził tych kupujących w nieudanym wybuchu. Podobne odwrócenie w marcu zrzuciło indeks o ponad 850 punktów w mniej niż trzy tygodnie, wskazując, że obecny spadek może osiągnąć 6500.

Gigant technologiczny zajmuje także szóstą najwyższą pozycję w średniej przemysłowej Dow Jones. Czcigodny instrument ciężko zmagał się od upadku do lutego, nie osiągając oporu na poziomie wycofania Fibonacciego .618. Ostatnia fala sprzedaży osiągnęła już 200-dniową wykładniczą średnią ruchomą (EMA), co oznacza piąty test w mniej niż pięć miesięcy, jednocześnie podnosząc szanse na awarię, która będzie dotyczyła poziomu 20 000. (Zobacz także: Apple Stock: Handlowcy powinni poczekać na 170 USD na zakup .)

Wykres miesięczny AAPL (2007-2018)

Wartości szczytowe odnotowane od 2007 r. Śledziły rosnącą linię trendu, a trzy spadki w tym 11-letnim okresie znalazły poparcie na 50-miesięcznym EMA. Stado osiągnęło trend po raz czwarty w listopadzie 2017 r. I przez ostatnie osiem miesięcy testowało odporność. Tymczasem miesięczna akcja cenowa ma opublikować niedźwiedzi pasek odwrócenia, oznaczający niepowodzenie czerwcowego wybuchu w utrzymaniu wyższego poziomu.

Oscylator stochastyczny przeszedł w długoterminowy cykl niedźwiedzi w maju 2017 r., Ale wskaźnik wzrósł w czwartym kwartale i zmienił się w złożony wzór, który wciąż generuje sygnały sprzedaży. Oscylacja w latach 2009–2012 może być użyteczną analogią, gdy przez ponad trzy lata kołysała się na boki, zanim opublikowała długoterminowy szczyt. Jednak w tym czasie akcje miały dużo miejsca na trendy, w przeciwieństwie do obecnej konfiguracji, która rozwija się przy dużym oporze.

Tygodniowy wykres AAPL (2015-2018)

Tygodniowy widok podnosi czerwone flagi dotyczące działań cenowych w trzecim kwartale. Czerwone linie wyznaczają granice wznoszącego się klina, który ma nieprzyjemną reputację, gdy pojawia się pod koniec wieloletnich trendów wzrostowych. Zakresy handlowe skurczyły się między 2015 a 2018 r., A punkty końcowe klinów mają teraz przekroczyć w maju 2019 r. Technicznie zorientowane byki odetchnęły z ulgą, gdy akcje osiągnęły górną linię trendu w maju 2018 r., Ale to podniecenie przerodziło się w niepokój po nieudanym wybuchu, który teraz wystawia wsparcie klinowe na 170 USD.

Ten poziom cen będzie oznaczał możliwość zakupu o niskim ryzyku, ale zegar tyka, a nieudane wybicie może zapowiadać załamanie klina, które kończy również falę trendu, która rozpoczęła się w 2016 r. Z kolei ta fala sprzedaży otworzyłaby drzwi do czwarty test 50-miesięcznego EMA od 2009 r. ze średnią ruchomą aż do 130 USD. Przełamanie tej linii w piasku zajmie podział, aby zadeklarować koniec wieloletniego trendu wzrostowego. (Aby uzyskać więcej informacji, zobacz: Wykup akcji spółki przez Apple w pierwszym kwartale ).

Dolna linia

Wartość akcji Apple spadła w czerwcu po dużym wolumenie po osiągnięciu szczytu trzyletniego wzorca klina, co spowodowało nieudany przełom, który mógł generować dalszy spadek wsparcia klina na 170 USD. Przełamanie tego długoterminowego poziomu wsparcia może spowodować spadek akcji do 130 USD, co może obciążyć indeks Nasdaq-100 i średnią przemysłową Dow Jones. (Aby uzyskać dodatkowe informacje, sprawdź: Apple obniża ceny w nowej ofercie iPhone'ów: MS ).