Czy można zainwestować w indeks?

Najpierw przejrzyjmy definicję indeksu. Indeks jest zasadniczo wyimaginowanym portfelem papierów wartościowych reprezentujących konkretny rynek lub jego część. Kiedy większość ludzi mówi o tym, jak dobrze radzi sobie rynek, odnoszą się do indeksu. W Stanach Zjednoczonych niektóre popularne indeksy to Standard & Poor's 500 Index (S&P 500), Nasdaq i Dow Jones Industrial Average (DJIA).

Chociaż nie można kupić indeksów (które są tylko testami porównawczymi), istnieją trzy sposoby na odzwierciedlenie ich wydajności:

1. Indeksowanie: Możesz utworzyć portfel papierów wartościowych, który najlepiej reprezentuje indeks, taki jak S&P 500. Zapasy i wagi twoich alokacji byłyby takie same jak w rzeczywistym indeksie. Trzeba będzie dokonywać okresowych korekt, aby odzwierciedlić zmiany w indeksie. Ta metoda może być dość kosztowna, ponieważ wymaga od inwestora stworzenia dużego portfela i wykonania setek transakcji rocznie.
2. Kup fundusze indeksowe: fundusze indeksowe to tani sposób naśladowania rynku. Chociaż fundusze indeksowe pobierają opłaty za zarządzanie, są one zwykle niższe niż opłaty pobierane przez typowy fundusz wspólnego inwestowania. Do wyboru jest wiele towarzystw i rodzajów funduszy indeksowych, w tym międzynarodowe fundusze indeksowe i fundusze obligacji.
3. Indeksowe fundusze ETF: fundusze notowane na giełdzie śledzą indeks i, podobnie jak fundusze indeksowe, reprezentują koszyk akcji, ale podobnie jak akcje, handlują na giełdzie. Możesz kupować i sprzedawać ETF tak samo, jak handlowałbyś innymi papierami wartościowymi. Cena ETF odzwierciedla jego wartość aktywów netto (NAV), która uwzględnia wszystkie bazowe papiery wartościowe w funduszu.

Ponieważ fundusze indeksowe i fundusze ETF mają naśladować rynek lub sektor gospodarki, zarządzanie nimi jest bardzo niewielkie. Piękno tych instrumentów finansowych polega na tym, że oferują one dywersyfikację funduszu wspólnego inwestowania po znacznie niższych kosztach.