Finanse kontra ekonomia: jaka jest różnica?

Chociaż są one często nauczane i przedstawiane jako odrębne dyscypliny, ekonomia i finanse są ze sobą powiązane, informują się i wpływają na siebie nawzajem. Inwestorom zależy na tych badaniach, ponieważ mają one również duży wpływ na rynki. Ważne jest, aby inwestorzy unikali argumentów „ekonomicznych i finansowych”; oba są ważne i mają ważne aplikacje.

Ogólnie rzecz biorąc, ekonomia skupia się bardziej na naturze, na przykład na tym, jak radzi sobie kraj, region lub rynek. Ekonomia koncentruje się również na polityce publicznej, podczas gdy finanse koncentrują się bardziej na firmie lub branży. Finanse koncentrują się również na tym, jak firmy i inwestorzy oceniają ryzyko i zwrot. Historycznie ekonomia była bardziej teoretyczna, a finanse bardziej praktyczne, ale w ciągu ostatnich 20 lat rozróżnienie stało się znacznie mniej wyraźne.

W rzeczywistości obie dyscypliny wydają się zbiegać pod pewnymi względami. Zarówno ekonomiści, jak i specjaliści finansowi są zatrudnieni w rządach, korporacjach i na rynkach finansowych. Na pewnym podstawowym poziomie zawsze nastąpi separacja, ale oba będą prawdopodobnie bardzo ważne dla gospodarki, inwestorów i rynków w nadchodzących latach.

Finanse

Finanse pod wieloma względami są pochodną ekonomii. Finanse opisują zarządzanie, tworzenie i badanie pieniędzy, bankowości, kredytów, inwestycji, aktywów i pasywów tworzących systemy finansowe, a także badanie tych instrumentów finansowych. Finanse można podzielić na trzy kategorie: finanse publiczne, finanse korporacyjne i finanse osobiste.

Finanse zazwyczaj koncentrują się na badaniu cen, stóp procentowych, przepływów pieniężnych i rynków finansowych. Myśląc szerzej, finanse koncentrują się wokół tematów, które obejmują wartość pieniądza w czasie, stopy zwrotu, koszt kapitału, optymalne struktury finansowe i kwantyfikację ryzyka.

Finanse, podobnie jak w przypadku finansów przedsiębiorstw, obejmują zarządzanie aktywami, pasywami, przychodami i zadłużeniem dla firmy. Firmy uzyskują finansowanie na różne sposoby, od inwestycji kapitałowych po umowy kredytowe. Firma może zaciągnąć pożyczkę z banku lub zorganizować linię kredytową - prawidłowe pozyskanie długu i zarządzanie nim może pomóc firmie w rozwoju i ostatecznie stać się bardziej zyskownym.

Finanse osobiste definiują wszystkie decyzje i działania finansowe osoby fizycznej lub gospodarstwa domowego, w tym budżetowanie, ubezpieczenie, planowanie hipoteczne, oszczędności i planowanie emerytalne.

Finanse publiczne obejmują systemy podatkowe, wydatki rządowe, procedury budżetowe, politykę i instrumenty stabilizacyjne, kwestie zadłużenia i inne obawy rządu.

Uwagi specjalne

Stopień w dziedzinie finansów jest wspólnym mianownikiem wśród wielu osób pracujących na Wall Street jako analitycy, bankierzy lub zarządzający funduszami. Podobnie wiele osób zatrudnionych przez banki komercyjne, firmy ubezpieczeniowe i innych dostawców usług finansowych ma wykształcenie wyższe w zakresie finansów. Oprócz samej branży finansowej dyplom z finansów może być ścieżką do kierownictwa wyższego szczebla spółek i korporacji.

Finanse obejmują ocenę wartości instrumentów finansowych, na przykład ustalenie wartości godziwej dla szerokiej gamy produktów inwestycyjnych. Finanse obejmują stosowanie modeli wyceny akcji, takich jak model wyceny aktywów kapitałowych (CAPM) oraz modeli opcji, takich jak Black-Scholes. Finanse obejmują również określenie optymalnej polityki dywidendowej lub zadłużenia dla korporacji lub właściwej strategii alokacji aktywów dla inwestora.

Można również argumentować, że finanse wpływają na rynki z pozornie stałym strumieniem nowych produktów. Chociaż wiele instrumentów pochodnych i zaawansowanych produktów finansowych zostało złych w następstwie Wielkiej Recesji, wiele z tych instrumentów zaprojektowano w celu zaspokojenia i zaspokojenia potrzeb i potrzeb rynku. Na przykład instrumenty pochodne można wykorzystać do zabezpieczenia ryzyka inwestorów, funduszy hedgingowych lub dużych banków, chroniąc w ten sposób system finansowy przed szkodą w przypadku recesji.

Ekonomia

Ekonomia jest nauką społeczną, która bada produkcję, konsumpcję i dystrybucję towarów i usług, w celu wyjaśnienia, w jaki sposób działają gospodarki i jak działają ich agenci. Choć nazywana „nauką społeczną” i często traktowana jako jedna ze sztuk wyzwolonych, współczesna ekonomia jest w rzeczywistości często bardzo ilościowa i silnie zorientowana na matematykę. Istnieją dwie główne gałęzie ekonomii: makroekonomia i mikroekonomia.

Makroekonomia to gałąź ekonomii, która bada, jak zachowuje się gospodarka zagregowana. W makroekonomii dogłębnie badane są różnorodne zjawiska o charakterze gospodarczym, takie jak inflacja, dochód narodowy, produkt krajowy brutto (PKB) i zmiany bezrobocia.

Mikroekonomia to badanie tendencji gospodarczych lub tego, co może się zdarzyć, gdy ludzie dokonają pewnych wyborów lub gdy zmienią się czynniki produkcji. Podobnie jak makroekonomia koncentruje się na zachowaniu gospodarki zagregowanej, tak mikroekonomia koncentruje się na mniejszych czynnikach, które wpływają na wybory dokonywane przez osoby prywatne i firmy.

Mikroekonomia wyjaśnia również, czego można się spodziewać w przypadku zmiany określonych warunków. Jeśli producent podnosi ceny samochodów, mikroekonomia twierdzi, że konsumenci będą kupować mniej niż wcześniej. W przypadku upadku dużej kopalni miedzi w Ameryce Południowej cena miedzi będzie rosła, ponieważ podaż jest ograniczona.

Różnica między finansami a ekonomią

Uwagi specjalne

Kiedy ekonomistom uda się zrozumieć, w jaki sposób konsumenci i producenci reagują na zmieniające się warunki, ekonomia może zapewnić potężne wskazówki i wpływać na kształtowanie polityki na szczeblu krajowym. Innymi słowy, istnieją realne konsekwencje dla sposobu, w jaki rządy podchodzą do podatków, regulacji i wydatków rządowych; ekonomia może zaoferować wgląd i analizy dotyczące tych decyzji.

Ekonomia może również pomóc inwestorom zrozumieć potencjalne konsekwencje krajowej polityki i wydarzeń w zakresie warunków biznesowych. Zrozumienie ekonomii może dać inwestorom narzędzia do przewidywania warunków makroekonomicznych i zrozumienia wpływu tych prognoz na spółki, akcje i rynki finansowe.

Dla tych, którzy decydują się na karierę ekonomiczną, akademia jest opcją. Naukowcy spędzają czas nie tylko na uczeniu studentów zasad ekonomii, ale także na badaniach w tej dziedzinie oraz formułowaniu nowych teorii i wyjaśnień dotyczących funkcjonowania rynków i interakcji między ich agentami.

Ekonomiści są także zatrudnieni w bankach inwestycyjnych, firmach doradczych i innych korporacjach. Rolą ekonomistów może być prognozowanie wzrostu, takiego jak PKB, stopy procentowe, inflacja i ogólne warunki rynkowe. Ekonomiści dostarczają analizy i prognozy, które mogą pomóc w sprzedaży produktu firmy lub mogą być wykorzystane jako dane wejściowe dla menedżerów i innych decydentów w firmie.

Uczestnicy rynku mogą wykorzystać ekonomię, aby zrozumieć przyczyny i prawdopodobne wyniki wydarzeń rynkowych oraz wpływ na różne sektory, firmy i cały cykl koniunkturalny.

Zastosowania obejmują zrozumienie, w jaki sposób zmiany dochodu narodowego, inflacji, długoterminowego wzrostu gospodarczego i stóp procentowych wpływają na rynki i ostatecznie na zapasy. Ważnym obszarem zainteresowania ekonomistów jest określenie, w jaki sposób zmiany polityki pieniężnej banków centralnych, takich jak Rezerwa Federalna USA, mogą wpłynąć na gospodarkę, zarówno w USA, jak i na całym świecie.

Makroekonomię można zastosować do śledzenia PKB, inflacji i deficytów, aby pomóc inwestorom w podejmowaniu bardziej świadomych decyzji. Mikroekonomia może pomóc inwestorowi zrozumieć, dlaczego ceny akcji Apple Inc. mogą spaść, jeśli konsumenci kupią mniej iPhone'ów. Mikroekonomia może również wyjaśniać, dlaczego wyższa płaca minimalna może zmusić firmę do zatrudnienia mniejszej liczby pracowników.

Kluczowe dania na wynos

• Ekonomia i finanse są ze sobą powiązane, informują się i wpływają na siebie nawzajem.
• Finanse opisują zarządzanie, tworzenie i badanie pieniędzy, bankowości, kredytów, inwestycji, aktywów i pasywów tworzących systemy finansowe, a także badanie tych instrumentów finansowych.
• Ekonomia jest nauką społeczną, która bada produkcję, konsumpcję i dystrybucję towarów i usług, w celu wyjaśnienia, w jaki sposób działają gospodarki i w jaki sposób działają ich agenci.