Najbardziej efektywne fundusze ETF na rynku nieruchomości w 2018 r

Podobnie jak wiele innych sektorów, nieruchomości przeżyły trudny rok 2018. Mimo że rok zaczął się od wysokich cen domów i imponująco niskich stóp hipotecznych, rosnące stopy procentowe zniechęciły kupujących. Jednocześnie w 2018 r. Ceny domów spadły w wielu dużych miastach. Ostatecznie sektor nieruchomości zamknął rok na czerwono, mimo że ogólnie osiągnął lepsze wyniki niż rynek szerszy.

Fundusze notowane na giełdzie (ETF) koncentrują się na połączeniu sektora nieruchomości w papierach wartościowych, aby zaoferować klientom szeroką ekspozycję na sektor. W wielu przypadkach fundusze te koncentrują się na funduszach inwestycyjnych nieruchomości (REIT), sekurytyzowanych portfelach nieruchomości. REIT pozwalają inwestorom kupować akcje i otrzymywać dywidendy na podstawie ich inwestycji. Z kolei fundusze ETF REIT przechowują koszyki kilku z tych firm będących właścicielami nieruchomości, zapewniając jeszcze większą dywersyfikację dla inwestorów.

Ze względu na ogólne spadki w sektorze nieruchomości, wiele najlepiej działających ETF-ów zorientowanych na nieruchomości w 2018 r. To ci, którzy stosują strategię obstawiającą przeciwko tym firmom. Niedźwiedzie, które mają na celu skrócenie sektora nieruchomości, były jednymi z największych powracających w 2018 r. Poniżej przedstawiamy pięciu największych liderów rynku nieruchomości ETF w ubiegłym roku. Rzeczywiście te pięć funduszy było jedynymi funduszami typu ETF na rynku nieruchomości, które osiągnęły dodatnie zyski za ten rok. Porównamy te fundusze ze zwrotami z benchmarku w wysokości -5, 1% odnotowanymi w S&P 500 Real Estate Index.

1. Direxion Daily Real Estate Bear 3x Akcje (DRV)

Zwroty za 2018 r .: + 11, 3%

2. ProShares Ultra Short Real Estate (SRS)

Zwroty za 2018 r .: + 9, 3%

3. ProShares Short Real Estate (REK)

Zwroty za 2018 r .: + 6, 5%

4. Długoterminowa opieka ETF (OLD)

Zwroty za 2018 r .: + 4, 8%

5. iShares Residential Real Estate ETF (REZ)

Zwroty za 2018 r .: + 1, 6%

Direxion Daily Real Estate Bear 3x Akcje

Najlepszym funduszem ETF na rynku nieruchomości w 2018 r. Był fundusz Direxion Daily Real Estate Bear 3x Shares (DRV). Ten fundusz przyjmuje agresywną strategię odwrotną, zapewniając 3-krotną lewarowaną ekspozycję odwrotną. Bazowy indeks DRV składa się z dużych amerykańskich REIT ważonych kapitalizacją rynku, z których wszystkie pochodzą z indeksu MSCI US Investable Market 2500. Jak sama nazwa wskazuje, DRV zapewnia codzienną ekspozycję -3x i jest codziennie równoważony. Od początku handlu w nowym roku DRV wzrosło o ponad 11, 3%. Jednocześnie fundusz spadł o blisko 30% w ostatnim pięcioletnim okresie od tego pisania; jest to wskaźnik, że DRV ma służyć jako krótkoterminowy instrument inwestycyjny, aby wykorzystać spadki w przestrzeni REIT.

DRV został wydany w 2009 roku i posiada bazę aktywów w wysokości 21, 4 miliona USD. Jest to drogi ETF, ze współczynnikiem kosztów 1, 09%.

ProShares Ultra Short Real Estate

Drugim funduszem REIT ETF na 2018 r. Pod względem całkowitych zwrotów jest fundusz ProShares Ultra Short Real Estate (SRS). W nowym roku SRS osiągnął ogólny wzrost o ponad 9% w 2018 roku. Pod wieloma względami SRS działa podobnie jak DRV. Jednak zamiast -3-krotna ekspozycja w przestrzeni REIT, SRS oferuje -2-krotną ekspozycję. Koncentruje się również na indeksie nieruchomości Jonesa Dow Jones w przeciwieństwie do wskazanego powyżej indeksu MSCI. Indeks Dow Jones obejmuje nie tylko REIT, ale także firmy z branży nieruchomości spoza REIT. Podobnie jak DRV, SRS ma być krótkoterminowym narzędziem handlowym, które jest codziennie równoważone.

Uruchomiony w styczniu 2007 r. SRS ma podobną wielkość jak DRV, a aktywa pod zarządzaniem wynoszą około 24 mln USD. Ma również wysoką cenę, a stosunek kosztów wynosi 0, 95%.

ProShares Short Real Estate

ProShares Short Real Estate ETF (REK) zwrócił ponad 6% za rok do stycznia 2019 r. REK jest bardzo podobny do bardziej agresywnego rodzeństwa, SRS. Podstawowym rozróżnieniem między nimi jest dźwignia; REK nie jest funduszem typu leapped, który zapewnia odwrotną ekspozycję na indeks nieruchomości Dow Jones US Real Estate. Podobnie jak SRS, REK jest codziennie równoważone. Posiadając zaledwie niespełna 10 milionów USD w zarządzanych aktywach, REK jest małym funduszem o stosunkowo szerokim zakresie spreadów. Mimo że trudno jest oszacować długoterminowe zwroty REK, fundusz może zapewnić niezły zwrot w czasach zawirowań gospodarczych, które wpływają na sektor nieruchomości.

REK został wydany w marcu 2010 roku i ma wskaźnik kosztów 0, 95%.

Opieka długoterminowa ETF

Unikalną wśród ETF na tej liście jest ETF (OLD) opieki długoterminowej. Ze zwrotami na poziomie blisko 4, 8% w 2018 r. OLD był czwartym najsilniejszym zwrotem w roku. OLD koncentruje się na produktach i usługach wymaganych przez starzejące się osoby. Jest silnie narażony na REIT, które zajmują się mieszkaniami dla osób starszych, ale nie ogranicza się wyłącznie do nieruchomości. Ma również tendencję do posiadania nazwisk, które zapewniają dodatkowe towary i usługi dla starszych budynków mieszkalnych, takich jak służby zatrudnienia.

OLD został wydany w czerwcu 2016 roku i ma wskaźnik kosztów 0, 50%.

iShares Residential Real Estate ETF

Mimo że w 2018 r. Wrócił poniżej 2%, REZ była jednak jedną z najlepszych firm w segmencie ETF, która w ubiegłym roku walczyła o uzyskanie dodatnich zwrotów. Fundusz iShares Residential Real Estate koncentruje się na indeksie, ważonym według kapitalizacji rynkowej, amerykańskiej opieki zdrowotnej, samoobsługi i REIT-ów mieszkaniowych. W ten sposób nazwa REZ jest nieco myląca: fundusz koncentruje się na wielu różnych podkategoriach w sektorze nieruchomości. Przy dziennych obrotach zbliżonych do 2 milionów USD i bazie aktywów nieco ponad 315 milionów USD, fundusz jest dość płynny.

REZ został wydany w maju 2007 roku i ma wskaźnik kosztów 0, 48%.