10 cech udanego inwestora opcji

Opcje są jednym z najbardziej wszechstronnych instrumentów na rynkach finansowych. Ich elastyczność pozwala traderowi wykorzystać swoją pozycję, aby zwiększyć zwroty. Produkty te pozwalają również zarządzać ryzykiem, wykorzystując je do zabezpieczania się lub czerpania zysków z pozytywnych, negatywnych i bocznych zmian na rynku.

Pomimo wielu zalet handel opcjami niesie ze sobą znaczne ryzyko straty i ma bardzo spekulacyjny charakter. Nie każdy może stać się odnoszącym sukcesy inwestorem opcji. Jak każdy inny biznes, sukces w handlu opcjami wymaga pewnego zestawu umiejętności, typu osobowości i nastawienia.

1. Potrafi zarządzać ryzykiem

Opcje są instrumentami wysokiego ryzyka i ważne jest, aby inwestorzy rozpoznali, jakie ryzyko mają w dowolnym momencie. Jaki jest maksymalny minus handlu? Jakie jest dorozumiane lub wyraźne stanowisko w odniesieniu do zmienności? Ile mojego kapitału przeznacza się na handel? Oto niektóre z pytań, o których inwestorzy zawsze muszą pamiętać.

Handlowcy muszą również podjąć odpowiednie środki w celu kontroli ryzyka. W szczególności, jeśli jesteś inwestorem opcji krótkoterminowych, regularnie spotykasz transakcje przynoszące straty. Na przykład, jeśli utrzymasz pozycję przez noc, Twój zakład może się pogorszyć z powodu niekorzystnych wiadomości. Musisz być w stanie zminimalizować ryzyko swoich pozycji w dowolnym momencie. Niektórzy handlowcy robią to, ograniczając wielkość transakcji i dywersyfikując ją na wiele różnych transakcji, aby wszystkie jajka nie były w tym samym koszyku.

Inwestor opcji musi być również doskonałym menedżerem pieniędzy. Muszą mądrze wykorzystywać swój kapitał. Na przykład nie byłoby rozsądnie blokować 90% kapitału w jednej transakcji. Niezależnie od przyjętej strategii zarządzania ryzykiem i zarządzania pieniędzmi nie można zignorować.

(Aby uzyskać więcej informacji, zobacz: Pomiar ryzyka inwestycyjnego i zarządzanie nim ).

2. Bądź dobry z liczbami

Podczas handlu opcjami zawsze masz do czynienia z liczbami. Jaka jest implikowana zmienność? Czy opcja jest w pieniądzach, czy w pieniądzach? Jaki jest próg rentowności handlu? Handlowcy opcji zawsze odpowiadają na te pytania. Odnoszą się także do opcji Greków, takich jak delta, gamma, vega i theta ich transakcji opcyjnych. Na przykład trader chciałby wiedzieć, czy jego transakcja jest krótka gamma.

(Aby uzyskać więcej informacji, zobacz: Poznawanie „Greków” ).

3. Dyscyplina

Aby odnieść sukces, inwestorzy opcji muszą ćwiczyć dyscyplinę. Prowadzenie szeroko zakrojonych badań, identyfikowanie szans, tworzenie właściwego handlu, tworzenie strategii i trzymanie się jej, ustalanie celów i tworzenie strategii wyjścia są częścią tej dyscypliny. Prostym przykładem odstępstwa od dyscypliny jest podążanie za stadem. Nigdy nie ufaj opinii bez prowadzenia własnych badań. Nie możesz pominąć pracy domowej i winić stado za straty. Zamiast tego musisz opracować niezależną strategię handlową, która działa, aby była skuteczną strategią opcji.

Podczas gdy formalne wykształcenie w postaci wyższych stopni może być kojarzone z elitarnymi kupcami, niekoniecznie tak jest w przypadku wszystkich. Ale musisz być wykształcony na temat rynku. Odnoszący sukcesy handlowcy poświęcają czas na naukę podstaw i badanie rynku - różnych scenariuszy, różnych trendów - wszystkiego i wszystkiego na temat funkcjonowania rynku. Zazwyczaj nie są nowicjuszami, którzy wzięli udział w trzygodzinnym seminarium handlowym na temat „Jak wzbogacić się w szybkim handlu”, ale raczej poświęcają czas na naukę na rynku.

4. Bądź cierpliwy

Cierpliwość to jedna cecha, którą posiadają wszyscy inwestorzy. Cierpliwi inwestorzy chętnie czekają, aż rynek zapewni odpowiednią okazję, zamiast starać się osiągnąć dużą wygraną przy każdym ruchu rynkowym. Często zobaczysz handlowców siedzących bezczynnie i obserwujących rynek, czekających na idealny czas na wejście lub wyjście z transakcji. To samo nie dotyczy traderów-amatorów. Są niecierpliwi, nie są w stanie kontrolować swoich emocji i będą szybko wchodzić i wychodzić z transakcji.

5. Opracuj styl handlu

Każdy inwestor ma inną osobowość i powinien przyjąć styl handlu, który odpowiada jego cechom. Niektórzy inwestorzy mogą być dobrzy w codziennym handlu, gdzie kupują i sprzedają opcje kilka razy w ciągu dnia, aby uzyskać niewielkie zyski. Niektórzy mogą czuć się bardziej komfortowo w handlu pozycjami, gdzie tworzą strategie handlowe, aby wykorzystać wyjątkowe możliwości, takie jak rozpad czasu i zmienność. Inni mogą czuć się bardziej komfortowo w handlu huśtawkowym, w którym handlowcy stawiają zakłady na ruch cen w okresach trwających od 5 do 30 dni.

6. Interpretuj wiadomości

Niezbędne jest, aby inwestorzy mogli interpretować wiadomości, oddzielić szum od rzeczywistości i podejmować odpowiednie decyzje na podstawie tej wiedzy. Przekonasz się, że wielu inwestorów chętnie wystawia swój kapitał na opcję z obiecującymi wiadomościami, a następnego dnia przejdą do następnej ważnej wiadomości. To odwraca ich uwagę od identyfikowania większych trendów na rynku. Najbardziej udani inwestorzy będą uczciwi wobec siebie i podejmą rozsądne osobiste decyzje, zamiast po prostu czytać najważniejsze wiadomości.

(Więcej informacji na ten temat można znaleźć w: Wiadomości rynkowe, które wydają się obiecujące, ale nie są .)

7. Bądź aktywnym uczniem

Chicago Board of Trade (CBOT) zgłosiło, że 90% traderów opcji poniesie straty. Tym, co odróżnia odnoszących sukcesy traderów od przeciętnych, jest to, że odnoszący sukcesy handlowcy mogą uczyć się na swoich stratach i wdrażać to, czego się uczą w swoich strategiach handlowych. Elitarni handlowcy ćwiczą… i ćwiczą jeszcze, dopóki nie nauczą się lekcji handlu, nie zrozumieją ekonomii stojącej za rynkiem i nie zobaczą, jak zachowuje się rynek.

Rynki finansowe stale się zmieniają i ewoluują; musisz dokładnie zrozumieć, co się dzieje i jak to wszystko działa. Stając się aktywnym uczniem, nie tylko staniesz się dobry w swoich obecnych strategiach handlowych, ale będziesz także w stanie zidentyfikować nowe możliwości, których inni mogą nie zobaczyć lub mogą pominąć.

8. Bądź elastyczny

Nie możesz złożyć roszczenia na rynku, ale musisz iść z nim na rynek lub go opuścić, jeśli nie jest to typ, który Ci odpowiada. Musisz zaakceptować występujące straty i że nieuniknione jest, że je stracisz. Akceptacja, a nie walka z rynkiem, ma ogromne znaczenie dla zrozumienia, przejrzystości i zwycięstwa.

9. Zaplanuj swoje transakcje

Inwestor opcji, który planuje, ma większe szanse na sukces niż ten, który działa instynktownie i czuje. Jeśli nie masz planu, składasz losowe transakcje, w związku z czym będziesz bezkierunkowy. Z drugiej strony, jeśli masz plan, istnieje większe prawdopodobieństwo, że się go trzymasz. Będziesz jasne, jakie są twoje cele i jak planujesz je osiągnąć. Będziesz także wiedział, jak pokryć straty lub kiedy zaksięgować zyski. Możesz zobaczyć, jak plan działał (lub nie działał) dla Ciebie. Wszystkie te kroki są niezbędne do opracowania silnej strategii handlowej.

10. Prowadzenie dokumentacji

Najbardziej udani handlowcy opcjami prowadzą rzetelną dokumentację swoich transakcji. Prowadzenie odpowiedniej dokumentacji handlowej jest niezbędnym nawykiem, aby pomóc Ci uniknąć kosztownych decyzji. Historia twoich danych handlowych zawiera również bogactwo informacji, które pomogą Ci zwiększyć szanse na sukces.

(W celu zapoznania się z tym tematem zobacz: Tworzenie lepszych opcji handlu ze średnim miesięcznym zakresem. )

Dolna linia

Najlepsi handlowcy opcji czerpią dreszczyk emocji ze zwiadu i oglądania ich transakcji. Jasne, wspaniale jest zobaczyć wybór, który jest na topie, ale podobnie jak fani sportu, handlowcy opcji lubią oglądać całą grę, a nie tylko uzyskać ostateczny wynik. Te cechy nie zagwarantują Ci sukcesu w świecie handlu opcjami, ale na pewno zwiększą twoje szanse.

(Więcej informacji na ten temat można znaleźć na stronie: Trader or Investment Banker: The Best Job for You .)