Całkowity stosunek aktywów do kapitału - definicja TAC

Jaki jest całkowity stosunek aktywów do kapitału - TAC?

Całkowity współczynnik aktywów do kapitału (TAC), zwany także wielokrotnością TAC, był regulacyjnym limitem dźwigni bankowej nakładanym na kanadyjskie instytucje finansowe regulowanym przez Urząd Nadzoru Instytucji Finansowych (OSFI). Od tego czasu został zastąpiony nowym wskaźnikiem dźwigni opartym na globalnych ramach regulacyjnych Bazylea III i nie jest już stosowany w praktyce.

Jak obliczyć całkowity stosunek kapitału do kapitału - TAC

Całkowity wskaźnik aktywów do kapitału został obliczony poprzez podzielenie sumy aktywów bilansowych i niektórych pozycji pozabilansowych związanych z ryzykiem kredytowym przez całkowity kapitał regulacyjny. Współczynnik TAC banków kanadyjskich stale wzrastał od wczesnych lat 60. do 1980, kiedy osiągnął najwyższy poziom około 40. Duże banki podlegały następnie wielokrotności aktywów do kapitału wynoszącej 30 w latach 1982–1991, kiedy to nałożono formalną górną granicę 20 .

Pułap ten obowiązywał, dopóki nie zdecydowano, że banki spełniające określone warunki mogą otrzymać autoryzowaną wielokrotność aż do 23, w porównaniu z niektórymi bankami amerykańskimi, które miały wskaźniki TAC powyżej 40 podczas kryzysu finansowego.

Stosunkowo niski poziom dźwigni bankowej na początku kryzysu finansowego sprawił, że banki kanadyjskie uniknęły strat i stanęły w obliczu mniejszej presji na delewarowanie niż ich międzynarodowe odpowiedniki, co łagodzi kryzys. Dzięki ogromnym poziomom hipotek ubezpieczonych przez rząd w ich bilansach, po rekordowym boomie mieszkaniowym, wskaźniki dźwigni poziomu 1 banków kanadyjskich - wskaźnik zdolności banków do absorpcji strat - spadły poniżej swoich amerykańskich i europejskich odpowiedników.

Różnica między TAC a OSFI

OSFI zastąpił TAC wskaźnikami dźwigni w 2015 r. W ramach przyspieszonego wprowadzania zasad kapitałowych Bazylea III, których termin upływa w 2022 r. Banki kanadyjskie są teraz zobowiązane, zgodnie z Bazyleą III, do utrzymywania współczynnika kapitału podstawowego Tier 1 (CET1) wynoszącego 4, 5% aktywów ważonych ryzykiem (RWA), współczynnika kapitału Tier 1 wynoszącego 6% aktywów ważonych ryzykiem oraz łączny współczynnik kapitałowy 8% RWA. W rezultacie TAC nie jest już stosowany w praktyce.

Ograniczenia całkowitego stosunku aktywów do kapitału - TAC

Jednak współczynniki CET1 mogą wprowadzać w błąd, ponieważ zależą od subiektywnych wag ryzyka. Ponieważ kanadyjskim bankom zezwolono na stosowanie niższych wag ryzyka niż ich odpowiedniki w Stanach Zjednoczonych, używają agresywnych dźwigni i zwiększają ryzyko. Pytanie brzmi, jak to wszystko by się potoczyło, gdyby boom mieszkaniowy Kanady zmienił się w krach, a banki będą musiały zatrzymać więcej kapitału niż obecnie.

Na razie OSFI zapewnił największym bankom w Kanadzie większą elastyczność, jeśli chodzi o ich wymogi kapitałowe. W 2018 r. Obniżył „dolną granicę produkcji” kapitału Bazylea II, co ogranicza stosowanie wewnętrznych modeli ryzyka do obliczania minimalnych wymogów kapitałowych, do 72, 5% z 90%.

Porównaj rachunki inwestycyjne Nazwa dostawcy Opis Ujawnienie reklamodawcy × Oferty przedstawione w tej tabeli pochodzą od partnerstw, od których Investopedia otrzymuje wynagrodzenie.

Terminy pokrewne

Zrozumienie współczynnika kapitału poziomu 1 Współczynnik kapitału poziomu 1 to stosunek kapitału podstawowego banku poziomu 1 - jego kapitału własnego i ujawnionych rezerw - do całkowitych aktywów ważonych ryzykiem. więcej W jaki sposób stosuje się wskaźnik dźwigni poziomu 1 do oceny kapitału podstawowego Wskaźnik dźwigni poziomu 1 mierzy kapitał podstawowy banku w stosunku do jego aktywów ogółem. Współczynnik wykorzystuje kapitał poziomu 1, aby ocenić stopień dźwigni banku w stosunku do jego skonsolidowanych aktywów. więcej Kapitał podstawowy Tier 1 (CET1): Przegląd Kapitał podstawowy Tier 1 (CET1) to składnik kapitału poziomu 1, który składa się głównie z akcji zwykłych znajdujących się w posiadaniu banku lub innej instytucji finansowej. więcej Dowiedz się o Bazylei III Bazylea III to kompleksowy zestaw środków reformy mających na celu poprawę regulacji, nadzoru i zarządzania ryzykiem w sektorze bankowym. więcej Co powinieneś wiedzieć o kapitale banku Kapitał banku to różnica między aktywami banku a jego zobowiązaniami, i reprezentuje wartość netto banku lub jego wartość kapitałową dla inwestorów. więcej Co współczynnik adekwatności kapitałowej - miary współczynnika wypłacalności Współczynnik wypłacalności (CAR) definiuje się jako miarę dostępnego kapitału banku wyrażoną jako odsetek ekspozycji kredytowych ważonych ryzykiem. więcej linków partnerskich