Handel niestabilnymi akcjami ze wskaźnikami technicznymi

Zmienność to rozproszenie zwrotów dla danego papieru wartościowego lub indeksu rynkowego. Jest obliczany przez handlowców krótkoterminowych jako średnia różnica między dziennym maksimum akcji a dziennym minimum, podzielonym przez cenę akcji. Akcje, które poruszają się o 5 USD dziennie przy cenie akcji wynoszącej 50 USD, są bardziej zmienne niż akcje, które poruszają się o 5 USD dziennie przy cenie akcji wynoszącej 150 USD, ponieważ ruch procentowy jest większy przy pierwszym.

Handel najbardziej niestabilnymi akcjami jest skutecznym sposobem na handel, ponieważ teoretycznie zapasy te oferują największy potencjał zysku. Nie bez własnych niebezpieczeństw wielu inwestorów poszukuje tych akcji, ale stoją przed dwoma głównymi pytaniami: jak znaleźć najbardziej niestabilne akcje i jak handlować nimi za pomocą wskaźników technicznych. (Zobacz także: Trend Trading: 4 najczęstsze wskaźniki .)

Kluczowe dania na wynos

• Handlowcy często szukają najbardziej niestabilnych akcji na rynku, aby skorzystać z akcji cenowych w ciągu dnia i strategii krótkoterminowego rozpędu.
• Kilka narzędzi do przesiewania online może pomóc Ci zidentyfikować i zawęzić listę niestabilnych akcji, które chcesz handlować.
• Zmienność, choć potencjalnie opłacalna, jest również ryzykowna i może prowadzić do większych strat.

Jak znaleźć najbardziej niestabilne zapasy

Znalezienie najbardziej niestabilnych akcji nie jest skomplikowane i nie wymaga ciągłych badań ani kontroli akcji. Zamiast tego uruchom ekran akcji dla akcji, które są stale zmienne. Wolumen jest również niezbędny przy handlu niestabilnymi akcjami, aby łatwo wchodzić i wychodzić.

Stock Fetcher (StockFetcher.com) to przykład filtra, którego można użyć do śledzenia bardzo niestabilnych zapasów. Dzięki zastosowaniu filtrów, które można dostosować, Stock Fetcher wybierze akcje o średnich ruchach większych niż 5% dziennie (między otwarciem a zamknięciem) w ciągu ostatnich 100 dni. Filtruje również akcje wycenione między 10 a 100 USD i przy średnim dziennym wolumenie ponad 4 milionów w ciągu ostatnich 30 dni. Ponadto, jeśli interesują Cię tylko akcje, dodanie filtra typu „giełda to nie Amex” pomaga uniknąć pojawiania się ETF-ów lewarowanych w wynikach wyszukiwania.

Bardziej intensywnym badaniem jest szukanie niestabilnych zapasów każdego dnia. Finviz.com (darmowa wersja) zapewnia najlepsze zyski, największych przegranych i najbardziej niestabilne akcje na każdy dzień handlowy. Użyj narzędzia do przesiewania, aby dodatkowo filtrować wyniki pod kątem kapitalizacji rynkowej, wydajności i wolumenu. Zawężenie wyszukiwania w ten sposób zapewnia handlowcom listę zapasów pasujących do ich dokładnych specyfikacji.

Nasdaq.com wymienia największe zyski i przegrane na NASDAQ, NYSE i AMEX. Nie są to filtrowane wyniki i odzwierciedlają jedynie zmienność dla tego dnia. Dlatego lista zawiera potencjalne akcje, które mogą być nadal zmienne, ale inwestorzy muszą ręcznie przejrzeć wyniki i zobaczyć, które akcje mają zmienną historię i mają wystarczającą ilość, aby uzasadnić obrót.

Handel najbardziej niestabilnymi akcjami

Zmienne zapasy są podatne na ostre ruchy, co wymaga cierpliwości w oczekiwaniu na zgłoszenia, ale szybkiego działania, gdy te wpisy się pojawią. Podobnie jak w przypadku wszystkich akcji, handel niestabilnymi akcjami, które są trendy, zapewnia ukierunkowanie kierunkowe, dając handlowcowi przewagę. Pewnych wskaźników można używać do handlu niestabilnymi akcjami, ale inwestor musi również monitorować akcję cenową - obserwując, czy cena osiąga wyższe maksima wahań lub niższe wahania względem wcześniejszych fal - aby określić, kiedy sygnały wskaźników są odbierane i kiedy są pozostawione same sobie . Oto dwa techniczne wskaźniki, których możesz użyć do handlu niestabilnymi akcjami, oraz to, czego szukać w odniesieniu do akcji cenowej.

Kanały Keltnera

Kanały Keltnera umieszczają górny, środkowy i dolny pas wokół akcji cenowej na wykresie giełdowym. Wskaźnik jest najbardziej przydatny na silnie trendujących rynkach, gdy cena powoduje wzrosty i wzrosty dla trendu wzrostowego lub niższe wzrosty i spadki dla trendu spadkowego.

Podczas silnego trendu wzrostowego cena „przejedzie” górny kanał Keltnera, a wycofania często ledwo sięgają środkowego pasma i nie przekraczają dolnego pasma. Pasmo środkowe jest zatem potencjalnym punktem wejścia. Stop jest umieszczony mniej więcej w połowie do dwóch trzecich drogi między środkowym pasmem a dolnym pasmem. Wyjście znajduje się tuż nad górnym pasmem.

Zastosuj tę samą koncepcję do trendów spadkowych. Cena często śledzi dolną linię kanału Keltnera, a wycofania często sięgają środkowego pasma, ale nie przekraczają górnej linii Keltnera. Linia środkowa zapewnia zatem obszar krótkiego wejścia - przystanek znajduje się tuż wewnątrz górnej linii Keltnera, a cel znajduje się poniżej dolnej linii Keltnera.

Kanały Keltnera są zazwyczaj tworzone przy użyciu poprzednich 20 pasków cenowych, ze średnim mnożnikiem True True Range do 2, 0. Nagroda w stosunku do ryzyka wynosi zwykle 1, 5 lub 2, 0 do 1, co oznacza, że ​​dla 1 USD ryzyka potencjalny zysk wynosi 1, 50 do 2, 00 USD.

Ryc. 1. Kanały Keltnera (20, 2, 0 ATR) zastosowane do wykresu 2-minutowego

Źródło: FreeStockCharts.com

Ponieważ kanały Keltnera poruszają się wraz ze zmianą ceny, cel jest umieszczany w momencie handlu i tam pozostaje.

Zaletą tej strategii jest to, że zamówienie czeka w środkowym paśmie. Termin wejścia nie jest wymagany, a po złożeniu wszystkich zamówień trader nie musi nic robić oprócz usiąść i czekać na wypełnienie stopu lub celu. Alternatywnie, handel może być aktywnie zarządzany. W przypadku bardzo silnego trendu cel można dostosować, aby uzyskać większy zysk. Stop i ryzyko powinny być zmniejszane tylko wtedy, gdy handel staje się opłacalny; ryzyko nigdy nie jest zwiększane podczas handlu.

Wadą tej strategii jest to, że działa ona dobrze na trendach rynkowych, ale gdy tylko trend zniknie, zaczną się tracić transakcje, ponieważ istnieje większe prawdopodobieństwo, że cena będzie się przesuwać w obie strony między górną i dolną linią kanału.

Pomaga w tym filtrowanie transakcji na podstawie siły trendu. Na przykład, jeśli podczas trendu wzrostowego cena nie osiągnęła wyższego poziomu tuż przed długim wejściem, unikaj handlu, ponieważ głębsze wycofanie prawdopodobnie powstrzyma handel. (Zobacz także: Odkrywanie kanałów Keltnera i oscylatora Chaikin .)

Ryc. 2. Kanały Keltnera (20, 2, 0 ATR) zastosowane do wykresu 2-minutowego

Źródło: FreeStockCharts.com

Oscylator stochastyczny

Oscylator stochastyczny jest kolejnym wskaźnikiem przydatnym w handlu najbardziej niestabilnymi akcjami. Strategia ta wykorzystuje stochastyczny oscylator dla stad magazynowych lub akcji, które nie mają dobrze zdefiniowanego trendu. Zmienne zapasy często osiedlają się w pewnym przedziale, zanim zdecydują, w którym kierunku pójść trend. Ponieważ silny ruch może szybko stworzyć dużą pozycję ujemną, ostrożne jest oczekiwanie na potwierdzenie cofnięcia. Stochastyczny oscylator zapewnia to potwierdzenie.

Kiedy cena nie ma wyraźnego kierunku i porusza się głównie na boki, sprzedaj w pobliżu górnej części zakresu, gdy stochastyczny przesunie się powyżej 80, a następnie spadnie poniżej. Postaw stop tuż nad poziomem, który właśnie uformował, a celem jest 75% drogi w dół zakresu. Na przykład, jeśli zakres wynosi 1 USD, od niskiego do wysokiego, ustaw cel o 0, 25 USD powyżej dolnego.

Zajmij długie pozycje w pobliżu dolnej części zakresu, gdy stochastyczny spadnie poniżej 20, a następnie zbierze się nad nim. Ustaw stop poniżej ostatniego minimum i celuj o 75% w górę zakresu. Jeśli zakres jest wysoki o 1 USD, od wysokiego do niskiego, cel zostaje umieszczony o 0, 25 USD poniżej najwyższego poziomu.

Transakcje są zawierane, gdy cena przekroczy stochastyczny poziom wyzwalania (80 lub 20). Nie czekaj, aż pasek cen się zakończy; zanim pasek 1-minutowy, 2-minutowy lub 5-minutowy zakończy się, cena może przesuwać się zbyt daleko w kierunku celu, aby handel był opłacalny.

Ignoruj ​​przeciwne sygnały podczas handlu; pozwolić celowi lub zatrzymać się, by zostać trafionym. Jeśli cel zostanie trafiony, a stado nadal będzie rosło, wkrótce pojawi się sygnał w przeciwnym kierunku. Rycina 3 pokazuje krótki handel, po którym następuje natychmiast długi handel, a następnie kolejny krótki handel.

Oscylator stochastyczny wykorzystuje standardowe ustawienia 12 okresów, a% K ustawiony na 3.

Ryc. 3. Stochastyczny zastosowany do wykresu 2-minutowego

Źródło: FreeStockCharts.com

Na rysunku 3 zakres wynosi 0, 16 USD wysokości (16 USD minus 15, 84 USD); 25% z 0, 16 USD to 0, 04 USD. Odejmij 0, 04 USD od wysokiego zakresu na 16 USD, aby uzyskać cel dla długich pozycji w wysokości 15, 96 USD. Dodaj 0, 04 USD do dolnej granicy zakresu na 15, 84 USD, aby uzyskać cel dla krótkich pozycji 15, 88 USD. Gdy zasięg jest aktywny, są to twoje cele dla długich i krótkich pozycji. W ten sposób cel jest bardziej narażony na trafienie, nawet jeśli cena nie doprowadzi go z powrotem do górnej lub dolnej części zakresu, odpowiednio długiego lub krótkiego.

W przypadku pierwszego krótkiego handlu, tuż po 13:30, stochastyczny podnosi się powyżej 80, a następnie spada poniżej. To sygnalizuje krótki handel. Sprzedaj po bieżącej cenie, gdy tylko wskaźnik przekroczy z góry wartość poniżej 80. Natychmiast postaw stop powyżej ostatnio ustalonej najwyższej ceny. Ustaw cel wyjścia na 15, 88 USD. Nie rób nic więcej, dopóki nie zostanie osiągnięty stop ani cel. Cel zostaje trafiony niecałą godzinę później, dzięki czemu zyskujesz z handlu. Od tego czasu stochastyk spadł poniżej 20, więc gdy tylko zbierze się z powrotem powyżej 20, wejdź w długi handel po bieżącej cenie. Szybko ustaw stop poniżej najniższej ceny, która właśnie się utworzyła, i ustaw cel wyjścia na 15, 96 USD. Ta transakcja trwa około 15 minut, zanim osiągnie cel dochodowy. Kolejny krótki handel rozwija się natychmiast po poprzednim handlu; wpisz krótko przy obecnej cenie, gdy stochastyczny przecina się poniżej 80, ustaw stop powyżej ostatniej wyższej ceny i ustaw cel wyjścia na 15, 88 USD. Cel został osiągnięty nie później niż 30 minut później.

Zaletą tej strategii jest to, że czeka ona na powrót do korzystnego obszaru, a cena zaczyna wracać w naszym kierunku handlowym, kiedy wchodzimy. Dlatego można zastosować względnie wąski stop, a stosunek korzyści do ryzyka zwykle wynosi 1, 5: 1 lub więcej. Główną wadą są fałszywe sygnały. Fałszywe sygnały pojawiają się, gdy wskaźnik krzyżuje się z linią 80 (dla krótkich) lub 20 linii (dla długich), potencjalnie powodując utratę transakcji, zanim rozwinie się dochodowy ruch.

Ponieważ ruch stochastyczny porusza się wolniej niż cena, wskaźnik może również dostarczyć sygnał zbyt późno. Gdy pojawią się sygnały wejścia, cena mogła już znacznie wzrosnąć w kierunku celu, zmniejszając w ten sposób potencjał zysku i powodując, że nie warto podejmować transakcji. Przy wejściu nagroda powinna być co najmniej 1, 5 razy większa niż ryzyko, w zależności od celu i zatrzymania. (Aby uzyskać więcej informacji, zobacz: Stochastics: dokładny wskaźnik kupna i sprzedaży .)

Dolna linia

Zmienne zapasy są atrakcyjne dla inwestorów ze względu na szybki zysk. Wyznaczanie trendów na niestabilne akcje często zapewnia największy potencjał zysku, ponieważ kierunkowe ukierunkowanie pomaga inwestorom w podejmowaniu decyzji. Kanały Keltnera są użyteczne przy silnych trendach, ponieważ cena często wraca tylko do środkowego pasma, zapewniając wejście. Minusem jest to, że po zakończeniu trendu nastąpi utrata transakcji. Monitorowanie akcji cenowej i upewnianie się, że cena osiąga coraz wyższe i wyższe najniższe wartości przed wejściem w trend wzrostowy (niższe i niższe wysokie w przypadku trendów spadkowych) pomoże złagodzić tę wadę.

Zmienne zapasy nie zawsze mają tendencję; często biczują tam iz powrotem. Podczas zasięgu, gdy stochastyczny osiąga ekstremalny poziom (80 lub 20), a następnie cofa się w drugą stronę, oznacza to, że zasięg jest kontynuowany i zapewnia możliwość handlu. Monitoruj zarówno kanały stochastyczne, jak i kanały Keltnera, aby działać w oparciu o trendy lub możliwości. Żaden wskaźnik nie jest jednak idealny - dlatego zawsze monitoruj działania cenowe, aby określić, kiedy rynek ma tendencję wzrostową lub wahania, aby zastosować odpowiednie narzędzie. (Aby uzyskać dodatkowe informacje, sprawdź: Jak czerpać zyski z zmienności ).

[Zysk ze zmienności wymaga szerokiego zastosowania analizy technicznej, w tym zarówno wzorów wykresów, jak i wskaźników technicznych. Jeśli dopiero zaczynasz analizy techniczne lub chcesz odświeżyć swoje umiejętności, kurs analizy technicznej na Akademii Investopedia zapewnia dogłębny przegląd koncepcji technicznych, których potrzebujesz, aby odnieść sukces jako inwestor.]