Limit kupna a zlecenie zatrzymania sprzedaży: jaka jest różnica?

Zaawansowani handlowcy zwykle używają wpisów zleceń handlowych poza zwykłym zleceniem rynkowym kupna i sprzedaży. Zlecenia kupna i sprzedaży po cenie rynkowej zwykle zapewniają, że transakcja ma miejsce, ale może również obejmować poślizg, który jest kwotą, którą rezygnujesz z podaży i popytu na rynku podczas dokonywania podstawowego zlecenia kupna lub sprzedaży.

Systemy maklerskie zapewniają również zaawansowane typy zleceń, które pozwalają handlowcom na określenie cen zakupu lub sprzedaży na rynku. Te zaawansowane zamówienia mogą wyeliminować poślizg i zapewnić, że transakcja zostanie wykonana według dokładnej ceny, jeśli i kiedy rynek osiągnie tę cenę w określonym czasie. Istnieje wiele zaawansowanych zleceń dostępnych dla traderów do ustalania transakcji o określonych parametrach. Każda platforma handlowa maklerska będzie miała własną ofertę opcji zleceń handlowych, dlatego ważne jest, aby zrozumieć opcje dostępne w każdym systemie.

Pięć najczęstszych opcji zleceń handlowych w systemie maklerskim obejmuje: rynek, limit, stop, stop limit i trailing stop. Tutaj omówimy zlecenie z limitem zakupu i zlecenie stop do sprzedaży.

Kluczowe dania na wynos

• Większość maklerskich platform handlowych oferuje pięć rodzajów zleceń: rynek, limit, stop, stop limit i trailing stop.
• Zlecenie z limitem zakupu to zlecenie z limitem zakupu po określonej cenie.
• Zlecenie sprzedaży stop to zlecenie stop sprzedaży po cenie rynkowej po osiągnięciu parametru ceny stop.

Kup limit zamówienia

Zarówno zlecenia kupna, jak i sprzedaży z limitem pozwalają handlowcowi określić własną cenę, a nie wziąć cenę rynkową w momencie składania zamówienia. Zastosowanie zlecenia limitu dla kupna pozwala traderowi na określenie dokładnej ceny, za jaką chcą kupić akcje. Ta cena jest zazwyczaj obliczonym punktem wejścia.

Zlecenie zakupu z limitem zawiera kilka ważnych uwag. Przy zleceniu z limitem kupna platforma maklerska kupi akcje po określonej cenie lub po niższej cenie, jeśli pojawi się ona na rynku. Zlecenie z limitem nie jest gwarantowane do wykonania. Nie zostanie wykonane, jeśli rynek nigdy nie osiągnie określonego poziomu cen. Ponieważ realizacja zleceń z limitem może potrwać dłużej, inwestor może rozważyć wyznaczenie dłuższych ram czasowych na pozostawienie zlecenia otwartego. Wiele systemów handlu domyślnie określa ramy czasowe handlu do jednego dnia handlowego, ale inwestorzy mogą zdecydować o przedłużeniu tego okresu na dłuższy okres, w zależności od opcji oferowanych przez platformę maklerską.

Zlecenia z limitem kupna można wykorzystać w każdym przypadku, gdy inwestor chce kupić papiery wartościowe po określonej cenie. Korzystając z depozytu zabezpieczającego, trader nadal po prostu składałby zlecenie z limitem zakupu dla ceny, za jaką chce kupić.

Sprzedaj Zatrzymaj zamówienie

Zlecenie sprzedaży stop to zlecenie stop używane podczas sprzedaży. Różni się znacznie od zlecenia limitowanego, ponieważ zawiera cenę stop, która następnie uruchamia dopuszczenie zlecenia rynkowego.

Zlecenia sprzedaży stop mają określoną cenę stopu. W przypadku zlecenia stop sprzedaży sprzedawca określa cenę stop sprzedaży. Jeśli cena rynkowa akcji wzrośnie do ceny zatrzymania, zostanie uruchomione zlecenie rynkowe sprzedaży. W odróżnieniu od zleceń z limitem zlecenia stop mogą zawierać pewne odchylenie, ponieważ zazwyczaj występuje niewielka rozbieżność między ceną stop a następnym wykonaniem ceny rynkowej.

Większość platform handlowych pozwala na zainicjowanie zlecenia stop tylko wtedy, gdy cena stop jest niższa niż bieżąca cena rynkowa sprzedaży i wyższa niż aktualna cena rynkowa zakupu. Jako takie, zlecenia stop są zwykle stosowane w bardziej zaawansowanych strategiach handlu depozytami zabezpieczającymi i zabezpieczających.

Podczas korzystania z marży można ustawić zatrzymanie sprzedaży, aby zainicjować krótką sprzedaż. Gdy akcje są własnością tradera, zwykle stosuje się stop sprzedaży, aby ograniczyć straty lub zarządzać już zgromadzonymi zyskami.

Przykład: trader kupił akcje po cenie 35 USD za akcję, ale chce zaryzykować nie więcej niż 5 USD za stratę akcji w wyniku transakcji. Składa zlecenie stop sprzedaży tuż poniżej poziomu 30 USD za akcję, być może na 29, 50 USD. Jeśli cena rynkowa spadnie do poziomu 29, 50 USD, uruchamiane jest zlecenie zatrzymania sprzedaży, a akcje tradera są sprzedawane po następnej dostępnej cenie rynkowej.

Kluczowe różnice

Kluczowe różnice w limitach kupna i zleceniach stop sprzedaży są zależne od rodzaju zamówienia. Zrozumienie tych zleceń wymaga zrozumienia różnic między zleceniem z limitem a zleceniem stop. Zlecenie z limitem określa określoną cenę zlecenia i realizuje transakcję po tej cenie. Zlecenie z limitem zakupu zostanie wykonane po cenie limitu lub niższej. Zlecenie sprzedaży z limitem zostanie zrealizowane po cenie limitu lub wyższej. Ogólnie zamówienie z limitem pozwala określić cenę.

Zlecenie stop zawiera konkretny parametr do uruchomienia transakcji. Gdy cena akcji osiągnie cenę zatrzymania, zostanie ona wykonana po następnej dostępnej cenie rynkowej. Zlecenie stop jest zwykle wyznaczane do celów handlu depozytu zabezpieczającego lub zabezpieczenia, ponieważ zwykle ma ograniczenia w wprowadzaniu cen. W związku z tym stop kupna zwykle musi zawierać cenę wyższą niż bieżąca cena rynkowa, a stop sprzedaży musi zawierać cenę niższą niż bieżąca cena rynkowa. Zlecenie kupna stop zostanie wykonane po następnej dostępnej cenie rynkowej po osiągnięciu parametru ceny kupna stop. Zatrzymanie sprzedaży zostanie wykonane po następnej dostępnej cenie rynkowej po osiągnięciu parametru zatrzymania sprzedaży. Zatrzymania kupna są zwykle używane do zamknięcia krótkiej pozycji magazynowej, podczas gdy zatrzymania sprzedaży są zwykle wykorzystywane do zatrzymania strat.