Czy ESOP jest odpowiedni dla Twojej firmy?

Jaka część twojej wartości netto jest związana z Twoją firmą? Jeśli stanowi to duży odsetek, być może zastanawiałeś się, jak przenieść to bogactwo na kolejne pokolenie przedsiębiorców, przyciągając, nagradzając i zatrzymując cennych pracowników.

Najgorętszy trend w amerykańskim biznesie

Własność pracowników przeżywa boom i można to osiągnąć na różne sposoby:

• Możesz dać im akcje jako bonus.
• Mogą otrzymywać opcje na akcje.
• Mogą uzyskać zapasy dzięki planowi podziału zysków.
• Pracownicy mogą kupować akcje firmy bezpośrednio, poprzez plany własności akcji pracowniczych (ESOP).

Ponadto, według National Center for Employee Ownership, grupy handlowej w Waszyngtonie, liczba właścicieli firm wdrażających ESOP wzrosła od 1975 r.

ESOP pozwoli ci wdrożyć plan nabywania części lub całości akcji twojej firmy, a ponieważ ESOP to plan emerytalny, ty i twoi pracownicy otrzymacie ulgi podatkowe, które nie są dostępne przy innych strategiach kupna / sprzedaży.

Ulgi podatkowe

Twoja firma może skorzystać ze wspaniałych federalnych ulg podatkowych dzięki ESOP, w tym:

• Odliczalne składki ESOP: roczne uznaniowe wkłady pieniężne przedsiębiorstw do ESOP można odliczyć do 25% wynagrodzenia uczestników planu.
• Odliczane płatności kapitału i odsetek: Za każdym razem, gdy ESOP pożycza pieniądze na zakup twoich akcji, twoja firma może wnosić odliczone od podatku składki na plan w celu spłaty pożyczki. Składki na spłatę kapitału podlegają odliczeniu do 25% listy płac uczestników planu, jednak odsetki zawsze można odliczyć.
• Zarobki wolne od podatku: ESOP nie płacą federalnego podatku dochodowego. Ponadto twoi pracownicy nie będą płacić podatku dochodowego od zapasów wprowadzonych na ich konta ESOP, dopóki nie przyjmą wypłat. Jeśli przyjmą wypłaty przed osiągnięciem wieku 59, 5 lat, oprócz podatku dochodowego będą musieli zapłacić 10% kary, ale mogą przenieść pieniądze do IRA lub innego kwalifikowanego planu i kontynuować odroczenie podatku.

Ponadto, jeśli jesteś właścicielem spółki C i sprzedajesz ESOP 30% lub więcej swoich akcji, możesz odroczyć, a może nawet uniknąć podatku od zysków kapitałowych. Musisz jednak ponownie zainwestować wpływy ze sprzedaży w akcje, obligacje lub inne papiery wartościowe amerykańskich spółek operacyjnych. Obligacje rządowe i fundusze wspólnego inwestowania nie kwalifikują się.

Czy ESOP jest właśnie dla Ciebie?

ESOP może być atrakcyjny, jeśli chcesz nagradzać pracowników, którzy pomogli ci zbudować biznes, a także może być wykorzystany do uzupełnienia 401 (k) twojej firmy lub innego planu emerytalnego.

Możesz zadać sobie następujące pytania:

• Martwisz się o to, że ktoś prowadzi Twoją firmę? Dzięki ESOP tylko szeregowi pracownicy stają się beneficjentami planu, w którym przechowywane są imiona i nazwiska. Tak, będą mieli prawa głosu, ale zarząd nadal będzie istniał, a menedżerowie będą nadal zarządzać.
• Czy Twoja firma jest opłacalna? Jeśli tak, ESOP będzie korzystny z perspektywy podatkowej, ponieważ obecnie płacisz podatki od zarobków. Jeśli Twoja firma nie ma historii rentowności, powiernik może sprzeciwić się zakupowi akcji przez ESOP.
• Do jakich pracowników chcesz dołączyć? Chociaż są pewne wyjątki, na ogół wszyscy pracownicy pełnoetatowi powyżej 21 roku życia muszą mieć możliwość uczestnictwa w planie.

Jak rozpocząć ESOP?

Aby skonfigurować ESOP, musisz ustanowić zaufanie do zakupu akcji. Następnie, co roku będziesz dokonywał odliczanych od podatku składek akcji spółki, gotówki dla ESOP na zakup akcji spółki lub obu.

Zaufanie ESOP będzie właścicielem akcji i przydzieli akcje na indywidualne konta pracowników. Alokacje oparte są na wynagrodzeniu pracownika lub na bardziej podobnej formule. W miarę jak pracownicy gromadzą staż pracy w Twojej firmie, nabywają coraz większe prawo do akcji na swoim koncie; proces znany jako nabywanie uprawnień. Pracownicy muszą uzyskać 100% uprawnień w ciągu trzech do sześciu lat, w zależności od tego, czy nabywanie uprawnień odbywa się jednocześnie (nabycie uprawnień na klifie) czy stopniowo.

Pracownicy otrzymują zapasy po odejściu z firmy. W tym momencie firma musi zaoferować odkup akcji, chyba że istnieje dla nich rynek publiczny. W spółkach niepublicznych cena akcji nie może przekraczać jej wartości rynkowej ustalonej przez niezależnego rzeczoznawcę.

Często firmy muszą uzyskać finansowanie na zakup akcji właściciela. W takich przypadkach ESOP pożycza pieniądze na podstawie kredytu firmy. Następnie firma wnosi wkład do planu w celu spłaty pożyczki.

Gdy ESOP nie jest dobrym rozwiązaniem

Nie oczekuj, że zabijesz zapasy, które sprzedajesz w ESOP; prawdopodobnie nie będzie to tyle, ile możesz otrzymać, sprzedając firmę wprost lub upubliczniając ją. ESOP musi zapłacić nie więcej niż godziwą wartość rynkową za akcje firmy, a jeśli akcje nie są papierami wartościowymi w obrocie publicznym, wartość jest ustalana przez niezależnego eksperta ds. Wyceny.

Wyceny są oparte na wielu czynnikach i mogą obejmować premię, jeśli ESOP kupi pakiet kontrolny w twojej firmie. Z drugiej strony wartość może zostać zdyskontowana w przypadku braku zbywalności, ponieważ akcje nie są przedmiotem publicznego obrotu.

ESOP mają kilka wad. Po pierwsze, możesz używać ESOP tylko w korporacjach C lub S, a nie w spółkach osobowych lub w większości profesjonalnych korporacji. Ponadto, ponieważ prywatne firmy muszą odkupić akcje odchodzącego pracownika, możesz w przyszłości ponieść poważny wydatek, jeśli duża liczba pracowników odejdzie lub przejdzie na emeryturę w tym samym czasie. Ponadto koszt założenia ESOP jest znaczny, być może 40 000 USD na najprostszy plan w małych firmach. Co więcej, za każdym razem, gdy Twoja firma emituje nowe akcje, akcje istniejących właścicieli ulegają rozwodnieniu.

Dolna linia

Pomimo wzlotów i upadków, należy pamiętać, że ESOP mogą pomóc Ci ustalić plan przejścia dla Twojej firmy, tworząc rynek akcji firmy, umożliwiając stopniową sprzedaż firmy zamiast nagle wychodzić i zapewniając własność kultura w Twojej firmie.