Ubezpieczenia na życie a renta: jaka jest różnica?

Na pierwszy rzut oka stałe polisy ubezpieczeniowe na życie i umowy rentowe mają prawie przeciwne cele. Ubezpieczenie na życie ma pomóc twojej rodzinie, jeśli umrzesz niespodziewanie lub przedwcześnie. Tymczasem renty pełnią rolę siatki bezpieczeństwa, zwykle dla osób w podeszłym wieku, zapewniając gwarantowany strumień dochodów na całe życie.

Jednak firmy wprowadzające te produkty na rynek starają się przekonać klientów, że obie są rozważną alternatywą inwestycyjną dla rynków akcji i obligacji. W obu przypadkach odroczony wzrost podatku od aktywów bazowych jest kluczowym punktem sprzedaży.

Tak się składa, że ​​umowy ubezpieczenia i renty mają również podobną wadę: wysokie koszty, które mają tendencję do zmniejszania zysków.

Dla jasności istnieją pewne przypadki, w których praktycznie jakikolwiek produkt finansowy może mieć sens w określonym celu. Ale te przypadki są mniej powszechne niż niektórzy sprzedawcy są skłonni pozwolić

Ubezpieczenie na życie

Podstawowym powodem wykupienia ubezpieczenia na życie jest ochrona osób pozostających na utrzymaniu na wypadek śmierci. Ale w przeciwieństwie do prostych polis na życie, które wypłacają tylko zasiłek pogrzebowy, polisy na życie (zwane również polisami wartości gotówkowej) dodają element oszczędności. Z tego powodu ich składki są zwykle nieco wyższe niż w przypadku polityki terminowej o tej samej wartości nominalnej.

W przypadku produktów na całe życie firma zasila twoje konto gotówkowe na podstawie wyników stosunkowo konserwatywnego portfela inwestycyjnego. Inne rodzaje, takie jak zmienne ubezpieczenie na życie, zwiększają potencjalny wzrost (a także ryzyko), umożliwiając wybór inwestycji w koszyk akcji, obligacji i funduszy rynku pieniężnego.

Pieniądze na twoim rachunku gotówkowym / inwestycyjnym rosną na zasadzie odroczenia podatku. Tak więc, w przeciwieństwie do zwykłych rachunków inwestycyjnych lub oszczędnościowych, nie musisz płacić podatku od zysków z inwestycji, dopóki środki nie zostaną faktycznie wypłacone. W rezultacie nie odczuwasz takiego obciążenia swoich dochodów, jakie przynoszą ze sobą rachunki podlegające opodatkowaniu.

Te zasady zapewniają również pewien stopień elastyczności. Na przykład, jeśli saldo gotówkowe jest wystarczająco wysokie, możesz zaciągnąć pożyczki wolne od podatku, aby spłacić nieoczekiwane potrzeby. Tak długo, jak spłacisz się wraz z odsetkami, Twoje pełne świadczenia z tytułu śmierci pozostają nienaruszone.

Ale strategia ubezpieczenia na życie jako inwestycji ma swoje wady. Wśród nich są także wysokie opłaty, które często towarzyszą takim polisom. Przy wielu planach mniej więcej połowa premii, które kupujesz w pierwszym roku, płaci prowizję przedstawicielowi handlowemu. W rezultacie element oszczędnościowy Twojej polisy, zwany również wartością wykupu gotówki, potrzebuje trochę czasu.

Oprócz kosztów wstępnych ponosisz roczne opłaty administracyjne i administracyjne, które mogą przeciwdziałać korzyściom wynikającym z chronionego podatkiem wzrostu twoich funduszy. Często nawet nie jest jasne, jakie są dokładne opłaty, co utrudnia porównanie dostawców.

Warto również zauważyć, że wiele polis wygasa w ciągu pierwszych kilku lat, ponieważ znaczne płatności składek stają się zbyt strome, aby ubezpieczający mogli je utrzymać. W rezultacie osoby te mogą nie widzieć żadnego zwrotu z inwestycji.

Cytując powiedzenie „Kup termin i zainwestuj resztę”, wielu planistów finansowych opartych na opłatach zaleca inwestorom wykupienie tańszej polisy na ubezpieczenie i skorzystanie z „reszty” - to jest dodatkowa kwota, jaką ma stała składka na życie miałby koszt - sfinansować plan korzystny z podatków, taki jak 401 (k) lub IRA. Przez większość czasu będziesz musiał stawić czoła radykalnie niższym opłatom inwestycyjnym, jednocześnie ciesząc się odroczonym podatkiem wzrostem rachunków.

Jeśli jednak zmaksymalizowałeś już swój wkład na te podatkowe konta emerytalne, zasady dotyczące wartości gotówkowej mogą zacząć mieć sens. Nawet wtedy lepiej będzie, jeśli wybierzesz taniego dostawcę i będziesz mieć długie ramy czasowe, aby zwiększyć saldo gotówki.

Ponadto osoby o wysokiej wartości netto czasami umieszczają polisę gotówkową w nieodwołalnym funduszu ubezpieczeń na życie, aby obniżyć podatki od nieruchomości. Technicznie rzecz biorąc, zaufanie (nie ty) płaci składki, więc polisa nie jest uważana za część twojego majątku po śmierci. Biorąc pod uwagę, że najwyższa federalna stawka podatku od nieruchomości w 2018 r. Wynosiła 40%, beneficjenci zwykle uzyskują w ten sposób znacznie większy spadek.

Renta

Większość z nas ma nadzieję żyć do późnej starości, ale długowieczność może mieć niebezpieczeństwa. Wśród nich jest ryzyko przeżycia pieniędzy.

Renty zostały opracowane w celu złagodzenia tego problemu. Zasadniczo renta jest umową z ubezpieczycielem, na mocy której zgadzasz się zapłacić firmie określoną kwotę, ryczałtowo lub w ratach. Z kolei dokonuje serii płatności teraz lub w przyszłości.

Czasami płatności te trwają przez określony czas - powiedzmy 10 lat. Ale wiele rent oferuje dożywotnie wypłaty. W rezultacie strach przed wyczerpaniem zasobów zaczyna się zmniejszać.

Podobnie jak w przypadku stałych polis ubezpieczeniowych na życie, liczba produktów rentowych z biegiem lat gwałtownie wzrosła. Teraz możesz wybierać między „stałymi” umowami, które zasilają twoje konto według gwarantowanej stopy, a „zmiennymi” rentami, w których zwroty są powiązane z koszykiem funduszy akcji i obligacji. Istnieje nawet zindeksowana renta, w której skuteczność twojego konta jest powiązana z konkretnym testem porównawczym, takim jak S&P 500.

Niestety te same problemy, które często pojawiają się w przypadku stałych polis ubezpieczeniowych na życie, dotyczą również rent dożywotnich. Na przykład, jeśli podpiszesz umowę z tradycyjną firmą ubezpieczeniową, możesz spodziewać się uiszczenia dużej prowizji z góry, która obniży twoje długoterminowe zyski.

Być może jeszcze bardziej niepokojące są opłaty za przekazanie, które mogą wiązać twoje fundusze nawet przez 10 lat. Liczby różnią się w zależności od dostawcy, ale nie jest niczym niezwykłym przyjęcie 7-procentowego trafienia na nadwyżki, które przyjmujesz w ciągu pierwszych kilku lat obowiązywania umowy.

Innym problemem jest traktowanie podatkowe. Jasne, twoje zarobki rosną na zasadzie odroczenia podatku. Ale kiedy zaczniesz wypłacać środki - możesz to zrobić bez kary, gdy masz 59½ lat - wszelkie zyski podlegają zwykłym stawkom podatku dochodowego. Jeśli zamiast tego kupiłeś akcje i obligacje, zostałbyś opodatkowany według korzystniejszej stopy zysków kapitałowych.

Czy wysokie koszty oznaczają, że należy całkowicie unikać rent rocznych? Niekoniecznie.

Niektórzy ludzie po prostu potrzebują ochrony na starość, zwłaszcza jeśli pochodzą z długowiecznej rodziny. Jeśli nie masz wystarczających środków do życia do wieku 90 lub 100 lat, strumień dochodów przez całe życie może mieć sens. Ale eksperci twierdzą, że powinieneś uzyskać tyle ubezpieczenia, ile naprawdę potrzebujesz.

Najpierw określ, ile pieniędzy będziesz potrzebować, aby wygodnie żyć na emeryturze. Następnie odejmij wszelkie inne źródła dochodu, takie jak wypłaty 401 (k) i płatności z tytułu ubezpieczenia społecznego. W miarę zbliżania się do przejścia na emeryturę możesz kupić roczną rentę pokrywającą różnicę.

Jeśli jesteś młodszym inwestorem, zmienne renty mogą być alternatywą, jeśli już zmaksymalizowałeś swoje 401 (k) i składki IRA i nadal możesz skorzystać z pewnej ulgi podatkowej. Upewnij się tylko, że Twoje aktywa są obciążone niepotrzebnie wysokimi opłatami.

Kluczowe dania na wynos

• Ubezpieczenia na życie i renty są produktami ubezpieczeniowymi, które można wykorzystać do inwestowania na zasadzie odroczenia podatku.
• Ubezpieczenie na życie wypłaca się po śmierci; Renty przyjmują płatność z góry, a następnie spłacają stały strumień dochodów, aż do śmierci.
• Oba produkty mają uciążliwe opłaty i skomplikowane warunki.
• Inne pojazdy z odroczonym podatkiem, takie jak 401 (k) si IRA, powinny prawdopodobnie zostać wyczerpane przed rozważeniem tych produktów ubezpieczeniowych.
• Skonsultuj się z doradcą finansowym, o którym wiesz, że nie pracuje dla lub na zlecenie firmy ubezpieczeniowej.