Zatrzymanie ochronne

Co to jest przystanek ochronny?

Stop ochronny to zlecenie stop-loss stosowane w celu zabezpieczenia przed stratami, zwykle na dochodowych pozycjach, powyżej określonego progu cenowego.

Kluczowe dania na wynos

• Stop ochronny to zlecenie stop-loss stosowane w celu zabezpieczenia przed stratami, zwykle na dochodowych pozycjach, powyżej określonego progu cenowego.
• Ochronny stop oferuje inwestorom dyscyplinę handlową, pomagając im w podejmowaniu ważnych decyzji dotyczących ograniczania strat, ale czasami może również ograniczać zyskowne okazje.
• Stop ochronny jest popularną strategią dla inwestorów niechętnych do ryzyka, którzy mogą korzystać z narzędzi, takich jak odchylenie w dół i półwariancja, do mierzenia progu ryzyka zabezpieczenia.

Zrozumienie przystanków ochronnych

Stop ochronny to strategia zaprojektowana w celu ochrony istniejących zysków lub udaremnienia dalszych strat za pomocą zlecenia stop-loss lub zlecenia limit. Stop ochronny jest uruchamiany na określonym poziomie cen i zwykle gwarantuje, że inwestor osiągnie z góry określony zysk lub straci z góry określoną kwotę. Na przykład, jeśli ktoś kupuje akcje za 50 USD i chce ograniczyć straty do 10%, czyli 5 USD, po prostu ustawia stop ochronny na 45 USD.

Ochronny stop oferuje inwestorom dyscyplinę handlową, pomagając im w podejmowaniu ważnych decyzji dotyczących ograniczania strat, ale czasami może również ograniczać zyskowne okazje. Innymi słowy, może działać zarówno jako strategia unikania ryzyka, jak i koszmar niechęci do zysków. Ponieważ zakłada, że ​​papiery wartościowe nadal będą spadać poza cel wyjścia, zabezpieczenie może czasem odwrócić się od niestabilnych papierów wartościowych o szerokim zakresie obrotu. Dlatego rozważne jest zachowanie bezpieczeństwa podczas używania lub ustawiania zatrzymania ochronnego. Ponieważ „stop” działa jak dolny pułap, kolejne odbicie tego zabezpieczenia po uderzeniu w stop ochronny gwarantuje, że inwestor zostanie „zatrzymany” przed zaliczką.

Przystanek ochronny jest popularną strategią dla inwestorów unikających ryzyka. Często ich tolerancja na straty jest znacznie niższa niż w przypadku innych określonych osobowości inwestorów. Popularne narzędzia do pomiaru ryzyka obejmują odchylenie w dół i półwariancję. Oba środki to skuteczne techniki zarządzania ryzykiem, które można dodać do pozycji i uruchomić automatycznie, często bez interwencji doradcy finansowego.

Powszechna ogólna zasada finansów behawioralnych mówi, że inwestorzy odczuwają ból straty dwa do trzech razy większy niż radość z zysku. Zjawisko to nazwano teorią perspektyw. Ponieważ doradcy finansowi w coraz większym stopniu dodają czynniki psychologiczne do zarządzania aktywami, popularne stają się techniki takie jak przystanek ochronny.

Porównaj rachunki inwestycyjne Nazwa dostawcy Opis Ujawnienie reklamodawcy × Oferty przedstawione w tej tabeli pochodzą od partnerstw, od których Investopedia otrzymuje wynagrodzenie.

Terminy pokrewne

Definicja zlecenia stop Zlecenie stop to zlecenie kupna lub sprzedaży papieru wartościowego, gdy jego cena wzrośnie powyżej określonego punktu w celu ograniczenia strat lub zablokowania zysków. więcej Definicja zlecenia kupna Kup Polecenie kupna kieruje do zlecenia, w którym rynkowe zlecenie kupna jest składane na papier wartościowy po osiągnięciu z góry ustalonej ceny wykonania. więcej Definicja Hard Stop Hard Stop to poziom cen, który, jeśli zostanie osiągnięty, spowoduje zlecenie sprzedaży bazowego papieru wartościowego. więcej Punkt odcięcia Punkt odcięcia to punkt, w którym inwestor decyduje, czy dany papier wartościowy jest wart zakupu. więcej Definicja i zastosowania trailing stop Trailing stop to zlecenie stop, które śledzi cenę, gdy porusza się w jednym kierunku, ale zamówienie nie będzie się poruszać w przeciwnym kierunku. Jest to przydatne zamówienie do blokowania zysków, gdy transakcja przebiega korzystnie. więcej Zarządzanie ryzykiem w finansach Zarządzanie ryzykiem w świecie finansów to proces identyfikacji, analizy i akceptacji lub łagodzenia niepewności w decyzjach inwestycyjnych. Zarządzanie ryzykiem odbywa się za każdym razem, gdy inwestor lub zarządzający funduszem analizuje i próbuje oszacować potencjalne straty w inwestycji. więcej linków partnerskich