Chroń pieniądze emerytalne przed zmiennością rynku

Rosnąca zależność Ameryki od 401 (k) si innych kont emerytalnych o zdefiniowanej składce jest czymś w rodzaju obosiecznego miecza. Z jednej strony, ponieważ inwestorzy (nie zarządzający funduszami emerytalnymi) decydują o sposobie inwestowania funduszy, mają większą kontrolę nad funduszami, których będą potrzebować w późniejszych latach.

Ale minęły czasy, kiedy większość inwestorów może liczyć na przewidywalny strumień dochodów z emerytury z tytułu określonych świadczeń po zakończeniu kariery. Jeśli rynek skręci w niewłaściwym czasie, może to oznaczać utratę lat ciężko zarobionych oszczędności.

Jeśli chodzi o inwestowanie długoterminowe, ostrożność może być zaletą. Ci, którzy planują następny rynek niedźwiedzi przed jego nadejściem, są w lepszej sytuacji, aby pochłonąć szok i utrzymać obecny styl życia.

Oto, co możesz teraz zrobić, aby chronić jajo gniazdo przed nieuchronną zmiennością rynku.

Utrzymaj właściwy portfel

Najważniejszą rzeczą, jaką możesz zrobić, aby ograniczyć ryzyko, jest dywersyfikacja portfela. Niektórzy inwestorzy uważają, że posiadanie oszczędności w funduszu wspólnego inwestowania oznacza, że ​​są w dobrej formie. Niestety nie jest to takie proste.

Istnieją dwa kluczowe rodzaje dywersyfikacji, które powinien zastosować każdy inwestor. Pierwszym z nich jest alokacja aktywów. Taka jest kwota każdej klasy aktywów - niezależnie od tego, czy są to akcje, obligacje czy „ekwiwalenty środków pieniężnych”, takie jak fundusze rynku pieniężnego, które posiadasz.

Zasadniczo chcesz zmniejszyć ekspozycję na bardziej ryzykowne gospodarstwa (np. Akcje o małej kapitalizacji) w miarę zbliżania się do przejścia na emeryturę. Te papiery wartościowe są zwykle bardziej niestabilne niż obligacje wysokiej jakości lub fundusze rynku pieniężnego, dzięki czemu mogą wpędzić inwestorów w większą dziurę, gdy gospodarka zmierza na południe. Starsi dorośli, w przeciwieństwie do młodszych pracowników, po prostu nie mają wystarczająco dużo czasu, aby czekać na powrót do zdrowia, gdy zapasy uderzą.

Dlatego tak ważna jest współpraca z doradcą finansowym i określenie alokacji aktywów, która najlepiej pasuje do Twojego wieku i celów inwestycyjnych. Ponieważ z czasem kategorie aktywów będą rosły lub spadały w różnym tempie, warto okresowo przywracać równowagę konta, aby zachować spójność alokacji.

Załóżmy, że posiadasz portfel z 55% udziałów w akcjach i 45% w obligacjach. Załóżmy, że akcje miały świetny rok, a dzięki tym zyskom stanowią one obecnie 60% twojego konta. Ponowne zrównoważenie oznacza sprzedaż niektórych akcji i zakup wystarczającej liczby obligacji, aby utrzymać ogólny profil ryzyka.

Chroń pieniądze emerytalne przed zmiennością rynku

„Posiadanie portfela z funduszami obligacji może zrównoważyć zmienność rynku. Jednocześnie wystarczająca ilość funduszy akcyjnych może pomóc w utrzymaniu inflacji głównej i przeciwwagi ”, mówi Daniel Schutte, MBA, Credo Wealth Management, Denver, Colo.

Drugi rodzaj dywersyfikacji ma miejsce w ramach każdej kategorii aktywów. Jeśli 50% twojego portfela jest przeznaczone na akcje, poszukaj dobrej równowagi między akcjami o dużej i małej kapitalizacji oraz pomiędzy funduszami zorientowanymi na wzrost i wartość. Większość doradców sugeruje także pewne zaangażowanie w fundusze międzynarodowe, po części dlatego, że łagodzi to załamanie gospodarcze w USA.

Pamiętaj, że nie wszystkie więzi są sobie równe. Na przykład zadłużenie spółek o niskim ratingu kredytowym - zwanych „obligacjami śmieciowymi” - jest bardziej skorelowane z wynikami na giełdzie niż obligacjami wysokiej jakości. Dlatego te ostatnie stanowią lepszą przeciwwagę dla zapasów na koncie.

„Większość z nas w świecie finansów zna„ kołdrę ”klasy aktywów - obraz ze wszystkimi kolorowymi ramkami, który pokazuje, która klasa aktywów osiągnęła najlepsze wyniki w danym roku. Nazywa się to kołdrą z jakiegoś powodu… różne kolory - klasy aktywów - są rozrzucone w każdym miejscu z roku na rok! Na przykład rynki wschodzące znajdowały się na szczycie w 2007 r., Na samym dole w 2008 r. I na powrót w 2009 r. W ciągu ostatnich 10–15 lat wiele różnych klas aktywów było na pierwszym miejscu ”, mówi Carol Berger, CFP®, Berger Wealth Management, Peachtree City, Ga. „Przy braku tego„ wzorca ”, że tak powiem, dlaczego ktoś miałby próbować przewidzieć, który z nich osiągnie lepsze wyniki? To jeden ze sposobów, w jaki wyjaśniam moim klientom znaczenie dywersyfikacji. ”

Celem jest właściwe połączenie aktywów, które w przeszłości nie rosły ani nie spadały dokładnie w tym samym czasie.

Miej trochę gotówki pod ręką

Ci, którzy są już na emeryturze, muszą zachować delikatną równowagę. Aby chronić się przed przeżywaniem swoich aktywów, większość planistów finansowych sugeruje trzymanie przynajmniej niektórych akcji.

Jednocześnie emeryci muszą być bardziej ostrożni w swoich inwestycjach, ponieważ nie mają długiego horyzontu czasowego, jaki robią młodsi inwestorzy. Aby zabezpieczyć się przed załamaniami gospodarczymi, niektórzy specjaliści od inwestycji sugerują utrzymywanie wydatków w gotówce lub ekwiwalentach pieniężnych w wysokości do pięciu lat, takich jak obligacje krótkoterminowe, certyfikaty depozytowe i bony skarbowe.

„Po przejściu na emeryturę większość wydatków powinna być względnie stabilna. Czasami jednak mogą pojawić się nieoczekiwanie duże wydatki. Gdy tak się stanie, nie możesz tego zrekompensować, pracując więcej godzin. Będziesz musiał zająć się tymi wydatkami, zanurzając się w swoich oszczędnościach. Ostatnią rzeczą, którą chcesz zrobić, to wziąć pieniądze z inwestycji, które chwilowo spadły z powodu warunków rynkowych ”- mówi Kirk Chisholm, menedżer ds. Majątku w Innovative Advisory Group w Lexington, Massachusetts.

Jeśli obawiasz się, że stopa inflacji wzrośnie i pochłonie twoją siłę nabywczą, rozważ posiadanie niektórych z „ekwiwalentów środków pieniężnych” w postaci papierów wartościowych chronionych przed inflacją lub PORAD. Podczas gdy oprocentowanie tych papierów wartościowych jest stałe, wartość nominalna wzrasta wraz ze wskaźnikiem cen konsumpcyjnych. Jeśli więc stopa inflacji osiągnie 4% rocznie, Twoja inwestycja rośnie wraz z nią.

„Jeśli można uzyskać przyzwoity poziom bieżącego dochodu z TIP, składnik korekty inflacji utrzymuje nienaruszoną siłę nabywczą głównego inwestora. Pamiętaj jednak, że jeśli kupisz TIP z premią, a my wejdziemy w okres deflacji, przyszłe korekty inflacji mogą być ujemne ”, mówi Stephen J. Taddie, CBE ™, CFM, partner zarządzający, Stellar Capital Management, LLC, Phoenix, Ariz.

Dyscyplina w zakresie wypłat

Mówiąc najprościej, im więcej pieniędzy się wydostaniesz, tym lepsza pozycja będziesz na wypadek, gdyby pojawił się bessy. Może się to wydawać proste, ale zbyt wielu emerytów nadmiernie wydaje na emeryturę, co prowadzi do złych decyzji inwestycyjnych podejmowanych z desperacji.

Antidotum: dyscyplina w nawykach wydawania pieniędzy. Większość ekspertów sugeruje wycofanie nie więcej niż 3% do 5% funduszy w pierwszym roku przejścia na emeryturę, aby utrzymać zrównoważony styl życia. Następnie możesz dostosować roczną wypłatę, aby dotrzymać kroku inflacji. Jeśli więc ustalisz, że możesz wypłacić 2000 USD miesięcznie w pierwszym roku, a ceny konsumpcyjne wzrosną o 3% rocznie, Twój przydział wzrośnie do 2 060 USD w drugim roku.

Planując dodatek na wypłatę, eliminujesz potrzebę likwidacji dużej sumy aktywów po cenach sprzedaży po prostu po to, by zapłacić rachunki. „Błędy emerytów najczęściej wynikają z wczesnego wycofywania zbyt dużej ilości aktywów emerytalnych i paniki, gdy rynki walczą. Upewnij się, że masz solidny plan i trzymaj się go ”, mówi Patrick Traverse, założyciel MoneyCoach, Mt. Pleasant, SC

Nie pozwól, aby emocje przejęły kontrolę

Jeśli istnieje jedna tendencja, której należy unikać oszczędzając na emeryturę, jest to impulsywność. Kiedy zapasy spadają, kuszenie jest próbą ograniczenia strat poprzez sprzedaż akcji. Ale przez większość czasu inwestorzy decydują się na działanie po tym, jak kryzys jest już w toku.

Lepiej pozostań na kursie, gdy będzie ciężko. Jeśli regularnie równoważysz jajo lęgowe, możesz faktycznie kupić więcej zapasów, gdy rynek jest w dół, aby zachować kontrolę nad alokacją. Kupując na niskim poziomie - lub blisko niskiego - jesteś w stanie zmaksymalizować zyski, gdy rynek w końcu się odbije.

Równie ważne jest, aby mieć stabilną rękę, gdy gospodarka brzęczy. Jeśli nadal oszczędzasz na emeryturę, oprzyj się pokusie ograniczenia, gdy twoje 401 (k) przekroczy oczekiwania. Rynek zawsze będzie miał zarówno wzrosty, jak i spadki. Ci, którzy wyprzedzają oczekiwania przed bessą, zawsze łatwiej będą sobie radzić z opadami.

„Większość ludzi uważa ryzyko za„ wielkość prawdopodobieństwa, że ​​może się zdarzyć coś złego ”. Nie zgadzam się. Ryzyko jest wielkością prawdopodobieństwa, że ​​może się zdarzyć coś nieoczekiwanego, a równie niespodziewane zdarzenia mogą być dobre. To krzywa dzwonowa ”- mówi John R. Frye, CFA, dyrektor ds. Inwestycji, Crane Asset Management, LLC, Beverly Hills, Kalifornia.„ Jeśli możesz przetrwać krótkoterminowe skutki spowolnienia, możesz sobie pozwolić na ryzyko i nie należy się zastanawiać, że należy zabezpieczyć się przed wysoką ceną. Mam dziesiątki emerytowanych klientów, którzy w pełni zainwestowali (w akcje) dzięki wspaniałemu rynkowi z lat 2008-2009. Wszyscy są im wdzięczni. ”

Dolna linia

Z natury gospodarka zawsze będzie doświadczać cykli koniunkturalnych. Inwestorzy, którzy stosują zdyscyplinowane podejście i dywersyfikują swój portfel, są prawie zawsze w lepszej sytuacji, gdy pojawi się kolejny bessy.