Działania, które należy wykorzystać w obrocie przed rynkiem i po godzinach

Niektóre z najważniejszych ruchów rynkowych odbywają się poza regularnymi sesjami giełdowymi NYSE i Nasdaq w godzinach od 9:30 do 16:00 EST (Eastern Standard Time). Zmienność cen jest napędzana siłami poza zwykłą sesją handlową, a wiedza o tym, jak handlować akcjami i kontraktami futures w tym okresie, jest szansą dla inwestorów szukających zysku.

Często niestabilna sesja przedrynkowa jest szeroko stosowana, aby ocenić perspektywy rynku przed regularnym otwarciem.

Wskaźniki ekonomiczne

Wskaźniki ekonomiczne są kluczowymi czynnikami wpływającymi na cenę podczas sesji przedrynkowej. Większość ważnych publikacji ekonomicznych wydawanych jest o 8:30 EST, godzinę przed otwarciem nowojorskiego rynku. Reakcja rynku na dane może spowodować znaczne ruchy cen i ustawić ton handlowy na dany dzień.

Podsumowanie sytuacji na rynku pracy, opublikowane przez Bureau of Labor Statistics o 8:30 EST w pierwszy piątek każdego miesiąca, jest publikacją o największym wpływie na rynek. Inne ważne raporty rynkowe opublikowane o 8:30 EST obejmują produkt krajowy brutto (PKB), sprzedaż detaliczną i cotygodniowe wnioski o bezrobocie. Analiza oczekiwań analityków dotyczących tych liczb pomoże ci zrozumieć reakcję rynku. Zwykle największe ruchy na rynku mają miejsce, gdy liczba znacznie przewyższa lub nie spełnia oczekiwanej prognozy, powodując dużą zmienność oraz towarzyszące jej ryzyko handlowe i szanse.

Zwolnienia z zysków

Sezon zarobków odnosi się do okresu, w którym spółki notowane na giełdzie publikują kwartalne raporty zysków. Sezon zarobków rozpoczyna się tydzień lub dwa tygodnie po zakończeniu każdego kwartału. W związku z tym większość firm publikuje swoje zarobki na początku do połowy stycznia, kwietnia, lipca i października. W tym czasie zyski firmy są zazwyczaj uwalniane przed otwarciem rynku i po zamknięciu, często powodując znaczne ruchy cen w bazowych akcjach poza normalnymi godzinami handlu.

Podobnie jak w przypadku wskaźników ekonomicznych, największe reakcje występują zwykle, gdy firma znacznie przekracza lub nie spełnia oczekiwań. Dostęp do handlu w wydłużonych godzinach pozwala handlowcom giełdowym szybko reagować i potencjalnie wykorzystać początkową reakcję na pozytywne lub negatywne wiadomości.

Najważniejsze wydarzenia

Wiadomości i ogłoszenia o najważniejszych wydarzeniach geopolitycznych są często zgłaszane po regularnych godzinach handlu lub w weekendy, co może powodować ogromne ruchy na rynku. Wojny i klęski żywiołowe to przykłady nieoczekiwanych wydarzeń, które w każdej chwili mogą zaskoczyć rynek. Dostęp do rynku przed otwarciem rynku pozwala lepiej ustawić się i zabezpieczyć się przed ryzykiem w przypadku takich nieprzewidzianych zdarzeń.

Handel akcjami w ECN

Elektroniczne sieci komunikacyjne, znane również jako ECN, to mechanizm, który umożliwia handlowcom udział w obrocie akcjami w dłuższych godzinach. ECN to elektroniczne systemy transakcyjne, które automatycznie dopasowują zlecenia kupna i sprzedaży po określonych cenach, umożliwiając dużym firmom maklerskim i indywidualnym handlowcom handlowanie bezpośrednio między sobą bez konieczności pośrednictwa, takiego jak animator rynku giełdowego.

Instinet, pierwsza ECN, została założona w 1967 roku i początkowo była wykorzystywana przez instytucje do wymiany handlowej. Od tego czasu pojawiło się wiele ECN, aby ułatwić handel poza normalnymi godzinami pracy. Przedwstępny obrót akcjami odbywa się od 4 rano do 9:30 EST, a po godzinach handel w zwykłej sesji odbywa się od 16:00 do 20:00. Wielu brokerów detalicznych oferuje handel na tych sesjach, ale może ograniczyć rodzaje zamówień, które można wykorzystać.

Podczas handlu przed sesjami przed i po wprowadzeniu do obrotu niektóre firmy brokerskie zezwalają inwestorom jedynie na przeglądanie kwotowań z jednej ECN, z której korzysta firma. Należy również zauważyć, że poziom płynności jest zwykle znacznie niższy, gdy handluje się poza normalnymi godzinami pracy rynku. Różnice między cenami kupna i sprzedaży są często szersze, a „cienki” poziom handlu może powodować większą zmienność, niosąc ze sobą związane z tym ryzyko i szanse.

Rynek kontraktów terminowych

Rynek kontraktów futures, a zwłaszcza referencyjny kontrakt futures S&P 500, jest ściśle monitorowany podczas sesji przedrynkowej, aby ocenić nastroje rynkowe na dany dzień. Kontrakty futures to standardowe kontrakty na zakup lub sprzedaż składnika aktywów, takiego jak fizyczny towar lub instrument finansowy, po z góry określonej dacie i cenie w przyszłości.

Kontrakty terminowe na indeksy giełdowe to kontrakty terminowe na indeksy finansowe, takie jak Dow, Nasdaq lub S&P 500. Kontrakt kontraktów terminowych E-mini S&P 500 na giełdzie Chicago Mercantile Exchange to najbardziej aktywnie notowany indeks giełdowy na świecie z ponad 2, 2 milionami kontraktów futures i opcji średnio na dzień, od stycznia 2018 r.

Handlując praktycznie 24 godziny na dobę, kontrakty E-mini S&P 500 mogą wskazywać trend na rynku na początku sesji w Nowym Jorku. Kontrakty futures S&P 500 są często wykorzystywane przez zarządzających pieniędzmi do zabezpieczenia ryzyka w określonym przedziale czasu poprzez krótką sprzedaż kontraktu lub do zwiększenia ekspozycji na rynku akcji poprzez jego kupno.

Oprócz oferowania dostępu do rynku prawie 24 godziny na dobę, główną zaletą handlu kontraktami terminowymi E-mini S&P 500 jest wysoki poziom płynności. Spready między ofertami są konsekwentnie wąskie. Spread jest w rzeczywistości kosztem wejścia na rynek. Wąskie spready są krytyczne, ponieważ im szerszy spread, tym bardziej handel musi działać na twoją korzyść, aby osiągnąć próg rentowności.

Wreszcie, w odróżnieniu od handlu akcjami na ECN, wszystkie transakcje futures na E-mini S&P 500 są przeprowadzane centralnie za pośrednictwem Chicago Mercantile Exchange i jej firm członkowskich.

Dolna linia

Wraz z pojawieniem się dominacji inwestorów instytucjonalnych pojawienie się rynków elektronicznych sprawiło, że handel poza godzinami otwarcia jest coraz bardziej dostępny dla inwestorów detalicznych i inwestorów. Niezależnie od tego, czy chcesz się przekonać, jak rynek się otworzy, czy też rozszerzyć możliwości handlu, śledzenie działań rynku poza normalnymi godzinami handlu otwiera mnóstwo nowych możliwości.